歐元兌美元
基本面視角
歐元兌美元周四跌至兩年低點1.0220後小幅企穩。分析師預計，由於美聯儲（Fed）和歐洲央行（ECB）之間的貨幣政策立場截然不同，美元將進一步走向平價。
根據最新的經濟預測摘要，美聯儲預計 2025 年降息幅度較小，預計聯邦基金利率年底將達到 3.9%。這一前景表明，與 9 月份預期的四次降息相比，歐洲央行將降息兩次，這與歐洲央行繼續致力於當前貨幣寬鬆步伐形成鮮明對比。
市場參與者也降低了對美聯儲鴿派立場的預期。他們預計，當選總統唐納德·川普的政策，包括收緊移民、提高進口關稅和降低稅收，將刺激美國經濟增長並增加通脹壓力。
儘管美元指數 (DXY) 周五小幅走低，但仍接近 109.00 上方的兩年高點，反映了美元的強勢。投資者將密切關注美國勞動力市場數據，這可能會影響對美聯儲利率決定的預期。在1月份的會議上，人們普遍預計央行將維持利率在4.25%-4.50%的水平。
技術視角
在紅色十字線出現後，周線圖上出現穩定的紅色蠟燭，表明下降趨勢保持不變，並使賣家對未來一周持樂觀態度。
價格蠟燭上方的拋物線轉向指標點證實了日線圖上當前的看跌趨勢。 MACD 指標窗口通過動態信號線確認賣方的主導地位，在指標窗口中線下方創建看跌交叉和紅色柱狀圖。
根據當前情況，交易者可能會關注 1.0350 水平，以開立足夠的空頭頭寸，繼下一個支撐位 1.0074 附近之後，這些頭寸可能會推向 1.0222 的低點。
與此同時，收於 1.0350 上方的穩定綠色日蠟燭可能會讓賣家失望，並為接近 1.0620 附近主要阻力位提供短期買入機會。
英鎊日元
基本面視角
受日本當局口頭干預的推動，英鎊兌日元在每周收盤前跌至約 194.19 水平。然而，日本央行(BoJ)政策軌跡的不確定性限制了日元的復甦，日本市場本周剩餘時間休市。
交易員仍對日本官員為應對日元貶值而可能進行的外匯干預保持警惕。日本財務大臣加藤勝信上周重申了他對日元疲軟的擔憂，表示準備解決貨幣過度波動問題。
本周，日本央行將發布季度地區經濟報告，預計該報告將評估日本各地工資上漲的情況。該報告可能會在日本央行 1 月 24 日會議之前提供對政策方向的見解。
相比之下，本周的英國經濟日曆明顯清淡，僅發布影響較小的數據。因此，英鎊相關市場活動可能會繼續低迷，價格大幅波動的機會有限。
技術視角
最後一根周蠟燭以純紅色收盤，未能突破周線圖上的前高點 199.81，引發了短期拋售機會。
由於動態線浮動在中線附近，RSI 讀數保持中性。與此同時，拋物線轉向指標通過價格蠟燭上方的點表明近期的看跌壓力。
根據指標讀數，價格仍低於歷史水平 196.00，反映出達到主要支撐位 193.38 的可能性。突破主要支撐位可能會觸發價格上漲至 188.50 附近的支撐位。
同時，如果價格超過196.00，則當前的看跌信號將失效；此外，它可能會觸發買家轉向199.81附近的主要阻力位。
納斯達克 100 指數 (NAS100)
基本面視角
在美國市場，股市結束了自 4 月份以來最長的五天連跌，標準普爾 500 指數和納斯達克指數上漲超過 1%。標準普爾 11 個板塊全部收高，非必需消費品股領漲，上漲 2.42%。
由於市場押注候任總統唐納德·川普的促增長政策，美元去年年底出現反彈，預計這些政策將推動通脹並限制美聯儲2025年降息的範圍，同時支撐美國國債收益率走高。美聯儲12月政策聲明進一步降低了市場對今年降息次數和幅度的預期。
本周標普500指數下跌0.48%，納指下跌0.51%，道指下跌0.6%。追蹤美元兌一籃子貨幣的美元指數（DXY）下跌0.29%，至108.90。供應管理協會報告稱，12 月份製造業指數強於預期，從 11 月份的 48.4 升至 3 月份以來的最高點 49.3，隨後出現暫時復甦。
技術視角
最後一周蠟燭以綠色錘子收盤，支撐著 20,691 點支撐位，讓買家對未來幾周持樂觀態度。
價格在跌破 21 EMA 線後重新回到 21 日均線，這反映了日線圖上買家對資產價格的活動。 RSI指標讀數保持中性，動態線浮動在指標窗口中線附近，小幅上行，顯示整體趨勢仍然看漲。
基於當前的市場環境，買家對 20,691.00 上方持樂觀態度，這可能推動價格升至 22,133.22 或更高。
另一方面，如果價格跌破20,691.00，則當前的看漲信號將失效。繼隨後的支撐位18416.42之後，它可能會觸發朝向主要支撐位19,721.52的短期拋售機會。
標準普爾 500 (SPX500)
基本面視角
由於元旦假期，交易周縮短，標準普爾 500 指數本周下跌 0.5%，周五收於 5,942.47 點。儘管 2024 年該指數大幅上漲 23%，但 12 月仍下跌 2.5%。
材料和消費領域的下滑導致了本周的損失。 Materials 下跌 2.1%，PPG Industries 下跌 5.1%，Smurfit Westrock 下跌 3.8%。受特斯拉報告 2024 年汽車交付量同比下降且未達到華爾街預測後股價下跌 4.9% 的影響，非必需消費品下跌 1.5%。美國衛生局局長的建議強調了飲酒與癌症風險之間的聯繫，並呼籲貼上警告標籤，消費必需品下跌 1.4%。 Brown-Forman 和 Molson Coors Beverage 的股價分別下跌 6.6% 和 4.4%。
能源股領漲，漲幅為 3.2%。 Wolfe Research 將其評級上調至“跑贏大盤”後，Devon Energy 股價上漲 8.8%。公用事業股上漲 1.3%，瑞致達 (Vistra) 股價飆升 16%，瑞銀 (UBS) 將目標價提高至 174 美元。
本周，重要經濟報告包括 12 月就業數據、11 月工廠訂單和 1 月初步消費者信心指數，為經濟軌跡提供重要見解。
技術視角
最後一根蠟燭在周線圖上以綠色錘子收尾，較低的燈芯可能會讓買家在接下來的幾周內繼續參與。
由於近期看跌壓力，日線圖上價格觸及21日均線下方，但仍守住前期支撐位5,860.46。 MACD 指標讀數通過指標窗口中線下方的動態線和紅色柱狀圖表明賣出信號。價格可能在關鍵支撐位上方盤整，但趨勢仍然看漲。
根據這一價格走勢，交易者可能會觀察到 5860.46 為關鍵水平，這可能會將價格推向 6,099.97 或更高的峰值。
另一方面，如果5860.46的支撐位未能守住，則看漲信號可能失效，並可能為5,638.23附近的主要支撐位提供短期拋售機會。
黃金 (XAUUSD)
基本面視角
黃金價格（XAUUSD）飆升，年度漲幅超過 27%，這是自 2010 年以來的最佳表現。金價持續上漲源於持續的地緣政治不穩定（包括中東緊張局勢和俄羅斯-烏克蘭衝突延長）推動的強勁避險需求。
Axios 的報導顯示，美國總統喬·拜登討論了如果在唐納德·川普 1 月 20 日就職之前在武器化方面取得重大進展，針對伊朗核設施的應急計劃。這些討論凸顯了人們對過渡時期德黑蘭核野心的擔憂不斷升級。
據英國《金融時報》報導，中國人民銀行預計將在今年適時實施降息。市場參與者密切關注中國經濟復甦的跡象及其對黃金需求的潛在影響。周二，國家主席習近平重申將經濟增長放在首位，承諾2025年採取更加積極的政策刺激經濟。
中國國家發展和改革委員會（發改委）對2025年經濟持續復甦表示樂觀，強調計劃通過超長期國債增加資金支持增長舉措，預計全年消費將保持穩定。
技術視角
貴金屬已連續第五周窄幅波動。周線圖上十字星後面的綠色蠟燭反映了對該資產的購買興趣，儘管價格一直橫盤整理。
價格在日線圖上橫向移動，接近布林帶指標的中帶。隨機指標讀數保持中性，動態信號線形成看漲交叉邊緣上行，表明近期多頭占據主導地位。
更廣泛的市場背景表明，買家可能尋求在主要支撐位 2584.23 附近建立多頭頭寸，這可能會將價格轉向區間頂部 2,720.20。
同時，如果價格跌破2584.23，將會令買家失望，並可能吸引短期賣家轉向2535.500附近的主要支撐位。
比特幣（BTCUSD）
基本面視角
繼 2024 年 12 月 17 日創下 108,353 美元的歷史新高后，比特幣年初溫和復甦，交易價格突破 96,000 美元。從歷史上看，1 月份比特幣的平均回報率為 3.35%，反映了溫和的表現趨勢。
機構興趣持續減弱，Coinglass 報告稱，截至周四，比特幣現貨 ETF 淨流出 6.576 億美元，上周的流出量為 3.776 億美元。持續或加劇的資金外流可能會對比特幣價格施加額外的下行壓力。
儘管如此，CryptoQuant 的鏈上數據表明，更廣泛的牛市仍然完好無損，將當前階段視為冷靜期而不是周期峰值。然而，短期價格走勢仍不確定，交易者需保持謹慎。
經 7 天簡單移動平均線 (SMA) 平滑後的調整後 SOPR（支出產出利潤率）高於 1，但呈下降趨勢，反映出利潤下降。從歷史上看，低於 1 的 SOPR 水平通常會先於反彈，因為虧本賣出會引發牛市典型的復甦。
礦工頭寸指數 (MPI) 也使用 7 天 SMA 進行分析，顯示礦工沒有進行大量比特幣銷售，這表明大型礦業公司繼續持有比特幣。然而，運營成本的周期性拋售可能會持續下去。
技術視角
在連續兩周下跌後，比特幣在周線圖上呈現出一根穩定的綠色蠟燭，保持了支撐並使買家保持樂觀。
價格從日線圖近期的跌勢中恢復，達到布林帶指標中軌之上，並在92,000.00處守住支撐。 ADX 讀數保持中性，動態線向下傾斜，表明當前的看漲趨勢可能正在失去動力。
結合市場背景，交易者可能會在短期支撐位92,000點附近開設優雅的多頭頭寸。該支撐位可以推動價格向主要阻力位102,902 邁進。
不利的一面是，如果未能守住 92,000 點的支撐位，買家可能會感到失望。突破該支撐位可能會帶來短期拋售機會，觸及 86,180 點。
以太坊（ETHUSD）
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過去一周，以太坊上的 blob 費用銷毀了超過 500 個 ETH，超過 Uniswap 和 ETH 轉帳，登上銷毀排行榜榜首。這標誌著以太坊 2024 年趨勢的顯著轉變。
3 月份的 Dencun 升級為以太坊區塊引入了 blob 空間，顯著增強了第 2 層的可擴展性並降低了交易費用。然而，費用降低最初緩和了以太坊的銷毀機制，旨在使 ETH 通縮。 4 月至 12 月期間，流通中的 ETH 增加了超過 400,000 個。
以太坊的銷毀機制於 2021 年 8 月的倫敦硬分叉中引入，永久消除了部分交易費用，旨在限制供應增長。最近，第 2 層網絡上的活動加劇，導致每個區塊的平均 Blob 數量超出了 3.0 的目標，從而引發了價格發現。結果，Layer 2 面臨著更高的交易費用，大大增加了 ETH 的銷毀。
如果網絡活動隨著假期結束而增加，並且 blob 繼續推動 ETH 燃燒，這可能會積極地將情緒轉向 blob，並強化以太坊的“超聲波貨幣”敘事，增強其投資吸引力。
與此同時，根據 Coinglass 數據，以太坊 ETF 周一淨流出 5540 萬美元，結束了連續四天的流入。
技術視角
周線圖顯示，價格從年度高點暴跌後已連續兩周回升，使買家對未來幾周持樂觀態度，因為整體趨勢仍然看漲。
由於日線圖上該資產近期面臨看漲壓力，價格升至 21 EMA 線上方。隨機指標保持中性，動態信號線到達指標窗口的上線上方，形成新的看跌交叉。
根據指標讀數，如果價格保持在21日均線上方或守住臨時支撐3508.59，則可以觸及阻力4001.47。
另一方面，如果價格跌破3508.59，則當前的看漲信號可能失效。再次，它可能會觸發朝向2919.60附近主要支撐位的短期拋售機會。
英偉達股票 (NVDA)
基本面視角
在人工智慧 (AI) 不斷增長的推動下，Nvidia 的市值在 2024 年飆升了 2 萬億美元。分析師預計，在一系列有利催化劑的支持下，該股到 2025 年將具有更大的潛力。去年，英偉達股價飆升 178%，成為標準普爾 500 指數中表現第三好的股票。
儘管估值很高，但華爾街仍然樂觀。分析師一直在上調價格目標，預計該公司在人工智慧晶片生產領域的主導地位將推動公司持續擴張。 Wedbush Securities 預測人工智慧熱潮將持續下去，並將 Nvidia 視為 2025 年人工智慧技術領導者的首選。
分析師預計人工智慧相關投資將大幅增加，預計未來三年該行業的資本支出將達到 2 萬億美元。這種強勁的前景增強了人們對英偉達保持其在人工智慧晶片市場領導地位的能力的信心，使其成為正在進行的技術革命的焦點。
技術視角
可接受支撐位十字線之後的最後一根穩定的綠色蠟燭表明買家可能會返回該資產以觸及阻力位。
日線圖顯示價格飆升至 50 EMA 線上方。此外，隨機動態線浮動在指標窗口的上線上方，支持極端多頭。
根據大盤背景，價格走勢交易者可能會在 130.50 附近等待，以擊敗最高點 152.89。與此同時，隨著價格跌破該水平，賣家可能會觀察到 130.50 的價格反應，從而獲得朝向 115.60 附近主要支撐位的短期賣出機會。
特斯拉股票 (TSLA)
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特斯拉股價周五飆升 8%，從最近因第四季度交付數據不佳而導致的下跌中恢復過來。為了刺激豪華 Model S 轎車的需求，特斯拉重新推出了備受追捧的“終身免費超級充電”福利，供新購買或租賃的人士使用。
這項不可轉讓的福利僅適用於個人車主或承租人，不包括二手車、公司訂單以及拼車或送貨等商業用途。用戶必須訪問特斯拉的超級充電站網絡才能獲得資格，該公司保留撤銷過度使用或未付費用的特權的權利。
特斯拉最初於 2018 年終止了這項服務，以維持財務可持續性，但現在又重新推出這項服務，並為單一車主或租戶提供了前所未有的終身承諾。此舉出台之際，上季度 Model S 和 Model X 銷量同比跌破 10,000 輛。
通過恢復這一廣受歡迎的福利，特斯拉旨在重新激發人們對其旗艦轎車的興趣，並加速電動汽車的普及。為經常出行的旅行者節省的大量充電費用進一步鞏固了特斯拉在清潔能源領域的領導地位及其減少對汽油動力汽車依賴的全球承諾。
技術視角
最後一周的蠟燭消除了損失，但以紅色的實體和兩側的燈芯收尾，表明賣方主導地位的延續。
日線圖上價格徘徊在 50 EMA 線上方，確認趨勢仍然看漲。 MACD 指標窗口的情況有所不同，因為動態信號線在指標窗口中線下方創建了新的看跌交叉和紅色柱狀圖，反映了資產的看跌壓力。
基於價格行為概念，賣家主要觀察414.50水平上的價格反應，這可能會推動價格進一步下跌至364.45附近積累。
與此同時，如果一根穩定的綠色蠟燭收於 414.50 上方，它可能會令賣家失望，並促使買家突破 488.54 的最高點。
WTI 原油 (USOUSD)
基本面視角
西德克薩斯中質油 (WTI) 延續漲勢，周四觸及 2.5 個月高點 73.39 美元。全球各國政府將採取支持性措施刺激經濟增長，從而可能提振燃料需求，這一樂觀情緒推動了油價上漲。
儘管如此，由於對即將上任的美國總統唐納德·川普領導下的貿易風險和中國脆弱的復甦的擔憂打壓了市場情緒，亞洲、歐洲和美國的工廠活動在 2024 年結束時表現疲軟。
中國國家發展和改革委員會（國家發改委）對經濟持續復甦表示樂觀，並強調計劃通過超長期國債增加資金支持重點項目。習近平主席在新年致辭中重申了經濟增長優先的承諾，預示著2025年將採取更加積極的政策。此外，據英國《金融時報》報導，據報導，中國人民銀行正在考慮在今年適當的時候降息。
供應方面，美國能源情報署(EIA)報告稱，美國原油庫存連續第六周下降，截至12月27日當周減少117.8萬桶，但低於預期的減少275萬桶。庫欣交割中心的庫存也小幅下降，減少了14.2萬桶。
技術視角
最後一根穩定的綠色蠟燭反映了該資產面臨的極端看漲壓力，為買家帶來了樂觀情緒，因為這表明需求激增。
價格在日線圖上突破盤整並觸及區間頂部 72.50。該貨幣對突破 50 EMA 均線，向上移動，RSI 動態線通過動態線小幅上行支撐看漲壓力。
根據目前的情況，如果支撐位守住，交易者可能會意識到72.50附近會開出足夠的多頭頭寸。價格可能觸及77.80附近的主要阻力位。
同時，如果價格跌破72.50，看漲信號將失效。這可能會帶來向 66.76 區間低點的賣出機會。
