- Lưu trữ dư thừa: Lưu trữ khí đốt tự nhiên tăng 10 Bcf, vượt mức trung bình 5 năm và dự trữ năm ngoái lần lượt là 303 Bcf và 341 Bcf.
- Biến động giá: Giá giao ngay và giá tương lai của Henry Hub giảm, trong khi giá giao ngay trong khu vực thay đổi do thời tiết và nhu cầu thay đổi.
- Tác động toàn cầu: Giá LNG quốc tế giảm đáng kể có thể ảnh hưởng đến giá khí đốt tự nhiên trong nước.
- Nhu cầu tăng vọt: Mức tiêu thụ khí đốt tự nhiên của Hoa Kỳ tăng 21,0% do thời tiết lạnh hơn và mức sử dụng dân cư tăng lên.
Phân tích dữ liệu EIA gần đây tiết lộ câu chuyện về dung lượng lưu trữ dư thừa, sự phức tạp về giá và động lực thay đổi của nhu cầu. Trong bối cảnh thời tiết thay đổi và ảnh hưởng của thị trường toàn cầu, quỹ đạo giá của CFD trên khí đốt tự nhiên phải đối mặt với những bất ổn. Hiểu được những sắc thái phức tạp này là chìa khóa để giải mã những biến động tiềm năng của thị trường và các quyết định đầu tư trong lĩnh vực năng lượng đầy biến động này.
Giải thích dữ liệu của Cơ quan Quản lý Thông tin Năng lượng Hoa Kỳ
Dữ liệu lưu trữ
Tổng trữ lượng khí đốt tự nhiên được báo cáo là 3.836 Bcf tính đến ngày 24 tháng 11 năm 2023, phản ánh mức tăng ròng 10 Bcf so với tuần trước. Mức tăng này vượt mức trung bình 5 năm là 303 Bcf và vượt tồn kho năm ngoái là 341 Bcf. So sánh, con số này đánh dấu mức tăng 9,8% so với năm trước và thặng dư 8,6% so với mức trung bình 5 năm. Những số liệu này cho thấy nguồn cung cấp khí đốt tự nhiên dồi dào trong kho, có khả năng ảnh hưởng đến động lực giá cả.
Nguồn: eia.gov
Điểm nhấn thị trường
Giá giao ngay và tương lai của Henry Hub: Giá giao ngay của Henry Hub giảm nhẹ 2 cent từ 2,72 USD mỗi MMBtu xuống 2,70 USD/MMBtu. Đồng thời, hợp đồng NYMEX tháng 12 năm 2023 hết hạn ở mức 2,706 USD/MMBtu, giảm 19 cent so với tuần trước. Giá hợp đồng NYMEX tháng 1 năm 2024 cũng giảm xuống còn 2,804 USD/MMBtu, giảm 23 cent so với tuần trước.
Giá giao ngay khu vực: Đáng chú ý là giá tăng ở hầu hết các khu vực, với các biến thể như giảm đáng kể $1,23/MMBtu tại Algonquin Citygate và tăng $2,00/MMBtu tại Northwest Sumas. Những biến động này xuất phát từ các yếu tố khác nhau như thời tiết, sự thay đổi nhu cầu và hạn chế về nguồn cung.
Giá Hợp đồng Tương lai Quốc tế
Giá khí đốt tự nhiên quốc tế kỳ hạn đã chứng kiến sự sụt giảm đáng kể trong tuần này. Giá tương lai trung bình hàng tuần trong tháng đối với hàng hóa LNG ở Đông Á đã giảm xuống còn 16,57 USD/MMBtu từ mức 31,01 USD/MMBtu trong cùng tuần năm ngoái. Tương tự, giá tại Cơ sở chuyển nhượng quyền sở hữu (TTF) ở Hà Lan giảm xuống còn 13,97 USD/MMBtu từ mức 40,01 USD/MMBtu năm ngoái. Sự sụt giảm đáng kể về giá quốc tế này có thể tác động trở lại đến giá khí đốt tự nhiên trong nước.
Cung và cầu
Nguồn cung: Tổng nguồn cung khí đốt tự nhiên trung bình tăng 1,0% (1,1 Bcf/d) so với tuần trước. Sự gia tăng này là do sản lượng khí khô tự nhiên tăng 0,3% (0,3 Bcf/ngày), đạt mức trung bình hàng tuần là 105,5 Bcf/ngày. Ngoài ra, nhập khẩu ròng trung bình từ Canada đã tăng 14,5% (0,8 Bcf/d) so với tuần trước.
Nhu cầu: Đáng chú ý, tổng lượng tiêu thụ khí đốt tự nhiên của Hoa Kỳ đã tăng đáng kể 21,0% (17,3 Bcf/d) so với tuần trước. Sự gia tăng này chủ yếu được thúc đẩy bởi mức tăng đáng kể 50,8% (13,8 Bcf/ngày) trong tiêu dùng của khu vực dân cư và thương mại do thời tiết lạnh hơn. Hơn nữa, lượng khí đốt tự nhiên tiêu thụ để sản xuất điện tăng 6,7% (2,1 Bcf/ngày) so với tuần trước.
Khí tự nhiên hóa lỏng (LNG)
Biên nhận đường ống: Sự biến động đã được quan sát thấy trong việc giao khí đốt tự nhiên đến các kho cảng xuất khẩu LNG của Hoa Kỳ, với những thay đổi trong việc giao hàng đến các kho cảng ở các khu vực khác nhau.
Các tàu khởi hành từ các cảng của Hoa Kỳ: Sự khởi hành chi tiết của 24 tàu LNG từ các cảng khác nhau, mang theo tổng công suất vận chuyển LNG là 91 Bcf trong khoảng thời gian từ ngày 23 tháng 11 đến ngày 29 tháng 11. Những chuyến khởi hành này biểu thị khối lượng LNG rời các cảng của Hoa Kỳ và có khả năng cân bằng nguồn cung nội địa dư thừa thông qua nhu cầu toàn cầu về thị trường LNG.
Số lượng giàn khoan
Số giàn khoan khí tự nhiên tăng 3 giàn so với tuần trước lên 117 giàn. Số lượng giàn khoan tăng có thể cho thấy hoạt động khoan tăng lên trong lĩnh vực khí đốt tự nhiên, có khả năng dẫn đến mức sản lượng cao hơn trong tương lai.
Những tác động có thể có đối với giá CFD trên khí đốt tự nhiên
Mức cung cấp và lưu trữ
Việc bơm 10 Bcf bất ngờ vào kho lưu trữ, xảy ra vào cuối tháng 11, có thể báo hiệu một sự thay đổi so với mô hình lịch sử. Thông thường, giai đoạn này chứng kiến sự rút tiền, nhưng việc bơm tiền hàm ý nguồn cung dư thừa. Mức dự trữ cao hơn mức trung bình, vượt cả mức trung bình 5 năm và lượng tồn kho năm ngoái, có thể gây áp lực giảm giá.
Động lực nhu cầu
Nhu cầu tăng vọt đáng kể, đặc biệt là từ khu vực dân cư và thương mại do thời tiết lạnh hơn, cho thấy tâm lý tăng giá tiềm năng. Tuy nhiên, mức tiêu thụ năng lượng điện tăng lên có thể cân bằng điều này, có khả năng hạn chế xu hướng tăng giá.
Đánh giá kỹ thuật đối với USD/Khí tự nhiên
Nhìn vào giá CFD (USD/Natural Gas), sóng xung giảm cuối cùng (sóng đỏ) đang chuyển động. Nếu xu hướng giảm tăng tốc từ đây, nó có thể chạm mức hỗ trợ hàng tuần ở mức 2,355 USD (bắt nguồn từ mức thoái lui Fibonacci), đi theo đường dẫn được đánh dấu bằng mũi tên màu xanh lam. Con đường này có nhiều khả năng xảy ra trong những ngày tới.
Ngược lại, nhìn vào Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI), giá đã đạt đến mức quá bán. Tuy nhiên, không có sự phân kỳ tăng giá. Hơn nữa, nến Doji mới nổi hiện nay thể hiện sự thiếu quyết đoán của thị trường. Nhìn chung, về phía tăng điểm, 2 xu hướng phát triển này đang báo hiệu rằng khí đốt tự nhiên có thể đi theo một con đường khác (được đánh dấu bằng mũi tên màu vàng) để kiểm tra mức 3,075 USD.
Nguồn: tradingview.com
Tóm lại, động lực cung cấp, lượng dự trữ tăng bất ngờ, nhu cầu tăng do điều kiện thời tiết, sự thay đổi trong khu vực, sự thay đổi của thị trường quốc tế và hoạt động khoan đều góp phần tạo nên bối cảnh phức tạp.
