Trong tuần này, cổ phiếu Constellation Brands (STZ) có khả năng sẽ công bố kết quả kinh doanh quý đầu tiên năm tài chính 2025. Theo dự báo của các nhà phân tích hiện tại, công ty đồ uống có cồn này dự đoán doanh thu và thu nhập sẽ tăng trưởng trong quý này.
Các nhà đầu tư STZ đang chờ đợi một báo cáo thu nhập lạc quan
Phố Wall dự đoán thu nhập của STZ sẽ tăng theo năm do doanh thu cao hơn. Tuy nhiên, cách so sánh kết quả với các ước tính này có thể sẽ ảnh hưởng đến giá cổ phiếu thực tế.
Giá cổ phiếu có thể tăng nếu các số liệu tài chính chính trong báo cáo thu nhập sắp tới vượt quá kỳ vọng. Mặt khác, giá có thể giảm nếu kết quả không đạt yêu cầu.
Việc ban quản lý thảo luận về các điều kiện kinh doanh trong cuộc gọi thu nhập sẽ ảnh hưởng đáng kể đến tính bền vững của bất kỳ thay đổi giá tức thời nào và dự báo thu nhập trong tương lai. Tuy nhiên, việc đánh giá khả năng xảy ra bất ngờ về thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) là rất đáng giá.
Ước tính đồng thuận hiện tại cho thu nhập quý đầu tiên của công ty là 3,46 đô la cho mỗi cổ phiếu, tăng 18,9% so với năm ngoái. Ước tính doanh thu đồng thuận là 2,7 tỷ đô la, cho thấy mức tăng 6,3% so với quý của năm trước.
Chiến lược gần đây của STZ có vẻ hiệu quả để tăng giá
Hiệu suất của Constellation Brands đã được cải thiện đáng kể trong nhiều quý do những nỗ lực nâng cao thương hiệu của mình thông qua việc cao cấp hóa và danh mục thương hiệu mạnh mẽ của mình. Dự báo của ban quản lý là vững chắc cho việc mở rộng danh mục bia của mình, đặc biệt là Modelo Especial và Corona Extra.
Hơn nữa, chiến lược cao cấp hóa đã có hiệu quả, bằng chứng là sự tăng trưởng nhanh chóng của các Thương hiệu mạnh. Các động lực tăng trưởng đáng kể trong phân khúc Rượu vang & Rượu mạnh bao gồm các thương hiệu cao cấp như Kim Crawford, Meiomi và The Prisoner Brand Family.
Việc cao cấp hóa phân khúc bia đã dẫn đến sự tăng trưởng trong danh mục có hương vị, bao gồm nước khoáng có ga, bia có hương vị, rượu mạnh pha sẵn, đồ uống mạch nha có hương vị và bia truyền thống. Những yếu tố này có lẽ đã ảnh hưởng đến mức tăng trưởng doanh thu của quý được báo cáo.
Các mối đe dọa tới STZ
Constellation Brands dự đoán sự tăng trưởng bền vững của các thương hiệu bia và nhu cầu tiêu dùng mạnh mẽ đối với các sản phẩm cao cấp của mình trong quý đầu tiên của năm tài chính 2025.
Tuy nhiên, lạm phát liên tục đã khiến công ty phải chịu chi phí cao hơn cho vật liệu cơ bản, bao bì và hậu cần. Chi phí bao bì và nguyên liệu thô tăng dự kiến sẽ ảnh hưởng đến biên lợi nhuận trong quý đầu tiên của năm tài chính.
Hơn nữa, tác động của chi phí hành chính tăng từ việc mở rộng nhà máy bia và chi phí hậu cần do khối lượng giao hàng tăng có thể được phản ánh trong biên lợi nhuận.
Phân tích kỹ thuật cổ phiếu STZ
Giá cổ phiếu STZ gần đây cho thấy áp lực giảm trên biểu đồ giá hàng ngày, trong khi bối cảnh rộng hơn vẫn là điều chỉnh. Trong trường hợp đó, một hướng đi rõ ràng có thể xuất hiện khi giá thiết lập hành động giá hợp lệ từ mô hình nến hàng ngày từ một vùng đáng tin cậy.
Trong biểu đồ hàng ngày, Đường trung bình động đơn giản 200 ngày động nằm dưới mức giá hiện tại, trong khi EMA 50 ngày là mức hỗ trợ ngay lập tức. Vì áp lực bán mạnh có thể thấy ở đường EMA 50 ngày, các nhà đầu tư nên theo dõi cách giá giao dịch ở mức này trước khi tìm thấy xu hướng giá ổn định.
Cấu trúc khối lượng hỗ trợ áp lực tăng. Mức khối lượng cao hiện tại kể từ tháng 8 năm 2023 là 248,27, thấp hơn đường SMA 200 ngày.
Dựa trên cấu trúc này, một sự đảo ngược tăng giá hợp lệ từ khu vực 252,00 - 243,13 với nến hàng ngày nằm trên EMA 50 ngày có thể là một cơ hội mua tiềm năng, nhắm mục tiêu đến mức 274,90.
Tuy nhiên, bất kỳ áp lực mua tức thời nào và sự từ chối từ vùng kháng cự 265,70 đều có thể là cơ hội bán khống tiềm năng, hướng về 227,61.
