雪佛龍股票（NYSE：CVX）內幕：石油超級巨頭的成長之路

石油和能源行業通常充滿許多高影響力的開發項目，這個行業直接影響許多經濟體和國家。因此，它總是受到投資者的特別關注。如果你熟悉石油和天然氣行業，你就會意識到，近年來，有一隻石油超級巨頭股票吸引了越來越多投資者的關注——雪佛龍股票。

雪佛龍公司在最近的一份聲明中表示，在經歷了石油生產最初的挑戰之後，他們在中東的業務已經取得了重大進展。這一充滿希望的發展伴隨著另一項進步：邦吉與雪佛龍公司（NYSE：CVX）的子公司雪佛龍可再生能源集團公司合作，最近從意大利Adamant集團收購了一家位於阿根廷的公司Chacraservicios Srl。此次收購專注於創新種子技術，為邦吉和雪佛龍的全球供應鏈引入了替代石油來源，使它們能夠滿足對碳足跡較低的可再生原料不斷增長的需求。

雪佛龍公司還自豪地宣布正在進行的可再生汽油混合物試驗取得了可喜的結果。雖然仍在嚴格測試中，但早期的成功表明，這種混合物可以大大降低目前道路上車輛的碳排放。

從上述所有內容中可以明顯看出，如果你還沒有關注雪佛龍股票，那麼雪佛龍股票是值得關注的股票。在我們對CVX股票進行關鍵財務檢查之前，讓我們簡要了解一下雪佛龍公司（Chevron Corp.）。

雪佛龍公司概況

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雪佛龍公司是世界領先的綜合能源公司之一。它最初被稱為太平洋海岸石油公司，後來它與加利福尼亞標準石油公司合併，形成了我們今天所知的雪佛龍公司。雪佛龍公司於1879年由一群探險家和商人創立。該公司目前總部位於加利福尼亞州聖拉蒙。

截至目前，雪佛龍通過兩個主要部門運營：上游部門和下游部門。上游部門從事原油和天然氣的勘探、開發和生產，下游部門負責將原油煉製成石油產品以及營銷和運輸原油、天然氣及相關產品。

雪佛龍公司現任首席執行官是邁克·沃斯（Mike Wirth）。他是一位經驗豐富的能源行業專業人士，在雪佛龍擁有多年的經驗。在被任命為首席執行官之前，沃斯曾擔任董事會副主席兼中游與開發部執行副總裁。

雪佛龍的主要股東包括機構投資者，例如The Vanguard Group, Inc.、Geode Capital Management LLC和Capital Research & Management Co

關鍵里程碑

自成立之初以來，雪佛龍公司就已經創下了幾個重要的里程碑。一些最令人印象深刻的包括：

• 1911年，雪佛龍在德克薩斯州郊外的伊利諾伊州建立了第一家煉油廠。
• 1984年，雪佛龍與海灣石油公司合併。這是當時世界歷史上最大的合併。
• 2001年，雪佛龍公司完成與德士古公司的合併
• 世界上最大的CO₂注入設施之一

雪佛龍公司的商業模式和產品/服務

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雪佛龍採用綜合業務模式運營，在整個能源領域發揮作用。這包括從石油和天然氣的勘探和生產到這些產品的精煉、營銷和運輸的一切。

雪佛龍收入的大部分來自其上游部門。在這裡，雪佛龍從全球各個油田勘探、開發和提取原油和天然氣。開採這些資源後，雪佛龍將其在國際大宗商品市場上出售。

該公司的下游部門將原油精煉成各種石油產品，包括汽油、柴油和航空燃油。然後，這些產品通過雪佛龍的零售網站、批發商和商業客戶進行營銷和銷售。

雪佛龍的另一個收入來源是中游業務，負責原油、天然氣和成品油的運輸、儲存和批發營銷。該公司還從發電和能源管理業務中獲得收入。

主要產品和服務

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雪佛龍的產品涵蓋多種石油基產品。這些主要包括各種類型的燃料，例如汽油、柴油和航空燃料。此外，該公司還生產用於各種工業和消費應用的潤滑油、添加劑和石化產品。

在服務領域，雪佛龍提供能源諮詢服務以及勘探、生產和運輸原油和天然氣。該公司還在可再生能源領域取得了長足進步，開發可再生汽油混合物，並投資替代能源。

雪佛龍公司的財務、增長和估值指標

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雪佛龍公司目前市值為2966.6億美元。截至2023年3月31日的季度，雪佛龍的淨利潤為$6.574B。與去年同期相比增長5.03%。截至2023年3月31日的完整12個月的淨利潤，雪佛龍同比大幅增長74.48%，達到$35.780B。然而，雪佛龍截至2023年3月31日的季度收入為$50.793B，較上年同季度下降6.58%。

過去五年來，CVX的收入經歷了顯著增長。從2018年的1,663.39億美元增長到2022年的2,462.52億美元。截至2023年3月31日，雪佛龍的淨利潤率為14.74%。此外，2022年，CVX股票的股本回報率（ROE）達到了22.2214。

主要財務比率和指標

第一季度，雪佛龍公司（CVX）的EBITDA利潤率為27.54%。截至2023年7月21日，公司市盈率為8.34。與其主要競爭對手埃克森美孚（XOM）和殼牌（SHEL）的市盈率分別為7.01和5.64相比，這一數字相對較高。CVX股票較高的市盈率意味著市場對CVX股票的增長預期較高。

在內在價值分析中，在基本情況下，CVX股票的價值估計為166.86美元。目前的市場價格為158.69美元，這表明雪佛龍公司的股票被低估了約5%。

這對投資者來說意味著潛在的上漲空間，表明如果市場價格調整至其估計的內在價值，雪佛龍的股票可能會提供有利的回報。因此，根據這一估值，CVX股票代表了一個可行的投資機會。

CVX股票表現分析

在我們深入研究CVX股票表現之前，讓我們快速瀏覽一下你應該了解的一般CVX股票交易信息。

CVX股票交易信息

雪佛龍公司的交易代碼為CVX。CVX股票在美國紐約證券交易所（NYSE）交易。因此，交易以美元（USD）進行。

紐約證券交易所按照標準交易時間表運營，週一至週五東部標準時間（EST）上午9:30開盤，東部標準時間下午4:00收盤。然而，投資者也有機會在盤前和盤後交易時段之外交易CVX股票。盤前交易時段為美國東部時間上午4:00至上午9:30，盤後交易時段為下午4:00至晚上8:00（美國東部時間）。

股票分割：到目前為止，CVX股票總共進行了四次股票分割。最近一次股票分割發生在2004年9月13日。

股息：截至2023年7月21日，CVX股票過去12個月（TTM）的股息支付為6.04美元。同時，雪佛龍的股息收益率為3.81%。

CVX自IPO以來的股價表現

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在首次公開募股後的一段時間內，CVX股票價格穩步上漲，然後短暫跌至31.41水平。此後，CVX股價隨後上漲，並創下102.15的新高。隨後價格跌至77.50，然後又出現大幅反彈，CVX股票創下135.10的新高。

在這個高點之後，CVX股價短暫下跌，並嘗試反彈失敗，最終在價格大幅下跌後收於90.11水平。這一低點成為大規模買入行動的基礎，CVX股票創下189.68點的歷史新高。目前，CVX股價約為158.79美元，但它看起來確實準備好打破歷史新高並創下新高。

CVX股價的主要驅動因素

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CVX股票的價格可能受到幾個關鍵因素的影響，包括：

• 石油和天然氣價格：作為一家能源公司，雪佛龍的盈利很大程度上受到石油和天然氣價格的影響。例如，當這些價格上漲時，雪佛龍的潛在利潤就會增加，這可能會推高CVX的股價。
• 生產水平：雪佛龍生產和銷售的石油和天然氣數量也會影響其收益。新儲量的發現或開採技術的改進可能會提高生產水平，從而有可能提高CVX的股價。
• 監管和環境因素：法規和環境政策可能會影響雪佛龍的運營。例如，更嚴格的生態法規可能會增加雪佛龍的成本或限制其運營，從而可能導致其股價下跌。相反，更有利的政策可能會增強其盈利能力並提高CVX股價。

CVX股價預測

根據17名華爾街分析師對過去一個季度CVX股票12個月價格預測的共識，平均目標價格為186.29美元。預測範圍從看漲高點212.00美元到更保守的低點167.00美元。鑑於雪佛龍股票的最新交易價格為158.69美元，平均目標價格預計將上漲17.39%。

這些分析師目標價意味著CVX股票在未來12個月內可能會從當前158.69美元的價格升值。這表明分析師平均認為該公司股票按當前價格被低估。

風險/挑戰和機遇

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雪佛龍在全球能源行業面臨著激烈的競爭。其主要競爭對手包括埃克森美孚、荷蘭皇家殼牌和英國石油公司。這些公司均擁有豐富的資源和多元化的業務，對雪佛龍構成重大威脅。

例如，埃克森美孚是能源領域的另一個巨頭。該公司一直更加關注碳氫化合物勘探和生產的成本效率和技術創新。這可能會為埃克森美孚帶來更高的盈利能力，並使其成為雪佛龍更強大的競爭對手。

然而，雪佛龍擁有一些競爭優勢。該公司的綜合業務模式涉及勘探、生產、煉油和營銷等業務，可實現巨大的運營協同效應和風險分散。雪佛龍強大的資產和項目組合，加上對運營效率的關注，進一步增強了其競爭地位。

其他風險

除了競爭之外，雪佛龍還面臨其他挑戰。全球對可再生能源和脫碳的推動給雪佛龍帶來了相當大的轉型風險。隨著各國頒布更嚴格的環境法規，雪佛龍將需要大量投資於清潔能源，這可能會導致其資源緊張，並可能在短期內影響盈利能力。

然而，這一轉變也為雪佛龍帶來了機遇。低碳和可再生能源市場不斷增長。雪佛龍最近對可再生原料新型種子的投資以及可再生汽油混合物的成功開發表明該公司致力於利用這一機會。憑藉其豐富的資源和專業知識，隨著世界逐漸擺脫化石燃料，雪佛龍已成為可再生能源市場的重要參與者。

成長機會

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有幾個因素為CVX股票帶來了增長機會，包括：

• 油價上漲：雪佛龍作為主要石油生產商，將從油價上漲中受益。在COVID-19大流行引發的低迷之後，油價一直呈上升趨勢，反映出隨著全球經濟復甦，需求增加。這可能會導致CVX股票的收入和盈利能力增加。
• 技術進步：勘探和開採中新技術的整合可以幫助雪佛龍提高生產水平並降低成本。例如，地震成像和鑽井技術的進步可以增強雪佛龍發現和獲取新儲量的能力，從而增強其增長潛力。
• 可再生能源投資：隨著世界轉向綠色能源解決方案，雪佛龍對可再生能源的投資可以為未來的增長鋪平道路。例如，它與邦吉（Bunge）和可再生能源集團（RenewableEnergy Group）合作，為其全球供應鏈增添了新的石油來源，這代表了進軍不斷擴大的低碳可再生原料市場的戰略舉措。

未來展望與擴展

展望未來，雪佛龍的增長戰略圍繞最大限度地利用現有石油和天然氣資產，同時擴大對可再生能源的投資，以確保其長期可持續性。

擴大二疊紀盆地的生產：二疊紀盆地橫跨德克薩斯州和新墨西哥州的部分地區，是世界上最大的油氣田之一。雪佛龍在該地區擁有重要業務，並已表示計劃利用其豐富的資源來提高生產水平。

為什麼交易者應該考慮CVX股票

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以下是你作為交易者或投資者應該考慮雪佛龍股票的幾個原因：

• 強勁的股息歷史：雪佛龍是可靠的股息支付者。其持續的股息支付反映了財務穩定性和向股東返還資本的承諾。
• 面臨能源價格上漲的風險：作為全球最大的能源公司之一，雪佛龍將從石油和天然氣價格上漲中受益匪淺，這可能導致CVX股票的潛在價格升值。
• 穩健的投資組合：雪佛龍擁有多元化且穩健的資產、運營和項目組合，可提供穩定性和增長機會。這種多元化可以幫助公司免受特定市場風險的影響，從而降低CVX股票的波動性。
• 強勁的財務業績：雪佛龍表現出強勁的財務業績，收入和盈利能力持續增長。這種堅實的財務基礎為交易者提供了一定程度的安全保障。

CVX股票的交易策略

想要投資CVX股票？你可以採用以下一些交易策略來確保你在交易CVX股票時保持盈利：

• 基本面分析：你可以分析雪佛龍的財務狀況、收益報告和行業趨勢，以了解公司的內在價值。如果根據此分析CVX股票似乎被低估，那麼這可能是一個買入機會。
• 布林線：這種技術分析工具提供了市場高價和低價的相對定義。你可以使用布林線來識別CVX股票交易中的超買或超賣情況。例如，在下圖中，我們看到當價格向上限移動時，表示賣出信號，而向下限移動時則表示買入機會。

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• 趨勢線：你還可以使用趨勢線來識別CVX股票趨勢的方向（向上、向下或橫向）。通過在上升趨勢中買入（當價格從趨勢線反彈時）並在下降趨勢中賣出（當價格回升至趨勢線時），你可以使你的交易與股票的動量保持一致。一個典型的例子如下圖所示。

^{圖片來源：TradingView}

交易CVX股票有多種選擇，然而，交易CXV股票差價合約為你提供了充分利用CVX股票交易的最佳機會。以下是交易CVX股票差價合約的一些優勢：

• 槓桿：差價合約是一種槓桿產品，你只需總交易價值的一小部分即可開倉。這使你有可能從相對較小的初始投資中獲得更大的利潤，但這也意味著更高的風險，因為損失可能超過你的初始存款。
• 做多或做空：通過差價合約，你可以從上漲和下跌的市場中獲利。如果你相信CVX股票會增值，你可以“做多”（買入）。如果你認為它的價值會下降，你可以“做空”（賣出）。
• 保證金交易：交易差價合約允許你進行保證金交易，你可以開立比你的賬戶餘額通常允許的更大的頭寸。

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VSTAR的優勢

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• 完全監管：VSTAR是一個完全監管的平台，為交易者提供高水平的安全性和信任。監管監督確保平台遵守旨在保護投資者的嚴格規則和準則。
• 1000多種工具：VSTAR提供多種金融工具進行交易。這包括股票、商品、指數和外匯對等。如此廣泛的範圍使交易者能夠實現投資組合多元化並在不同市場中尋找機會。

結論

新市場、新合作夥伴、新的環保產品以及非常有前途的分析師一致評級——很明顯，CVX股票為交易者和投資者提供了巨大的獲利機會。準備好開始交易CVX股票了嗎？立即下載VSTAR開始吧！

_{*免責聲明：本文內容僅供學習，不代表VSTAR官方立場，也不能作為投資建議。}