差價合約交易的主要方式是預測未來價格走勢，沒有標的資產或貨幣的所有權。因此，你可以通過做多或做空從上漲和下跌市場中雙方獲利。但如果你沒有精確的技術來分析價格，這樣的決定與賭博無異。
基本面分析和技術分析是最常用的兩種分析方法。基本面分析需要了解現實世界的因素及其對市場的影響。而技術分析交易者最關注價格圖表，使用圖表工具來預測未來的行動。
這兩種方法都可以幫助你做出更明智的決定，但不管是專業交易員還是初學者，都不應該單獨使用這些分析。學習和使用這兩種分析會將幫助你更輕鬆地發現機會和管理風險，最終確保交易有利可圖。
了解技術分析
技術分析需要研究價格圖表以觀察過去的價格行為，並期望它們在未來重複出現。它們可能是趨勢、模式或對支撐和阻力水平的反應。
因此，你需要在交易平台上使用多種圖表工具來發現此類行為。有些很簡單，例如趨勢線，而有些則很複雜，例如指標。
使用技術分析進行交易是獨一無二的，因為兩個獨立的交易者無法以同樣的方式閱讀市場。即使他們這樣做，使用的圖表類型和工具也可能不同。但每個交易者都可以通過自己的策略獲利，這就是交易的魅力。
圖表在技術分析中的重要性
每一種交易方式都依據圖表提供的信息來進場交易，它們是交易者們最有用的交易工具，因為它們顯示了過去和未來可能出現的市場價格行為。
以下是三種最常見的類型：
- 折線圖：這些圖表是最基本的，通常用於確定一段時間內的市場趨勢。它們包含一條連接每個時期收盤價的線。
- 條形圖：條形圖表示一段時間內的價格走勢，包括開盤價、收盤價、高價和低價。
- 燭台圖：燭台圖類似於條形圖。但是，每個價格表示的開盤價到收盤價都是彩色的。它表明它在這段時間內是增加還是減少。
指標如何在技術分析中發揮作用
指標是在圖表上繪製的價格變動、波動性、趨勢或交易量的數學計算。
你可以通過以下方式使用它們（單個或組合）：
- 為潛在盈利的交易生成買入或賣出信號。
- 確認或否認對價格變動的懷疑。
- 識別即將到來的趨勢或逆轉。
- 更好地識別模式。
- 發現價格何時波動。
移動平均線
移動平均線(MA)計算資產隨時間變化的價格並在圖表上繪製一條線。每當柱形圖或燭台在其上方或下方移動時，交易者可以將其視為交易信號。
你還可以組合不同時期的兩條移動平均線。當短期移動平均線在下方穿過長期移動平均線時，可能預示著下降趨勢。相反，當短期移動平均線移動到長期移動平均線上方時，交易員預計市場看漲。
布林帶
布林帶是最複雜的指標之一，它們由一個移動平均線和上下兩個標準差組成。你可以通過以下方式使用它們：
- 當價格在上下波段區域附近交易時，確定支撐位和阻力位。
- 用寬度衡量市場波動。市場在寬幅時波動較大，而在窄幅時波動較小。
- 當價格移動到區間之外時，預計潛在的趨勢逆轉。
相對強度指數(RSI)
相對強度指數是一個動量指標，可以在接近趨勢時提供良好的交易進入信號。一些交易者將其用作與市場價格的背離。
當相對強弱指數創下較低的高點而價格創下較高的高點時，他們預計會出現下降趨勢。相反，當指標創下更高的低點而價格創下更低的低點時，則可能表示看漲情況。
低於30時一般被視為超賣現象，超賣一般意味著價格上升。在70上方時被視為超買，一般表示價格即將下跌。
在技術分析中尋找模式
通過深入研究，某些價格模式會重複出現。通常使用水平線、垂直線和趨勢線等工具就可以追踪到它們並根據這些模式進行交易。
當發現這些模式時，它們可能是極好的交易進入和退出信號。
頭肩頂
燭台圖表上的頭肩形態表明趨勢從看漲轉向看跌。然而，交易員也將其反轉以表示從熊市到牛市的轉變。顧名思義，圖案具有三個波峰和波谷。
中間的（最延伸的）是“頭”。然後，其他兩個相近的高度是肩膀。當價格低於/高於頸線時，頭肩頂模式完成，此時就是進入交易的機會。
旗幟型態
與頭肩頂不同，旗形形態通常表示趨勢的延續。每個標誌由兩部分組成：
- 旗桿：旗桿是一種突然的（看漲或看跌）價格走勢。
- 旗形：這是價格快速變動後的短暫盤整。你可以通過在其高點和低點繪製兩條平行趨勢線來查看它。
當價格在早先的同一趨勢中最終突破旗形時，該形態就完成了。
因此，當價格處於“旗形”時，你可以按照前一個趨勢的方向進行交易。你的止損應低於合併，同時你可以測量旗桿的高度以獲利。
三角形
三角形是技術分析師用於交易信號的另一種主要是連續模式。它由兩條趨勢線組成，它們在可能突破之前的某個點相遇。根據此類線條的類型，三角形圖案分為三種類型：
- 對稱三角形：當下降趨勢線和上升趨勢線相交時形成對稱三角形。價格可能會在形態的任一側突破，因此你可以等待確認方向後再進行交易。
- 上升三角形：上升三角形由水平阻力線和上升趨勢線組成。它通常表示看漲情況，因此你可以等待突破該形態以開立買單。
- 下降三角形：當下降趨勢線與水平支撐線相遇時形成下降三角形。因此，你可以等待價格跌破，然後在下行趨勢線上方設置止損進行交易。
技術分析的好處和局限性
如果你是交易新手，技術分析可能需要花費一些時間和注意力來學習。但一旦當你掌握它，你的交易技巧和信心都會倍增：
- 自動化：它們很容易在交易平台上實現自動化，因為它只需要圖表中的詳細信息。
- 更快的決策制定：作為技術分析師，你可以根據價格行為更快地做出明智的決策。
- 靈活性：技術分析幾乎適用於每個金融市場。因此，你可以自由地與任何人進行差價合約交易。
- 回測：回溯測試可以驗證技術分析方法，這對於了解其是否有效至關重要。
- 消除情緒：有了可靠的技術分析交易計劃，你的情緒幾乎不會影響你的市場執行。
儘管技術分析有好處，但技術分析不一定完全正確：
- 錯誤信號：指標和形態在提供信號時並非100%準確。因此，請始終遵守你的風險管理規則以確保安全。
- 有偏見：技術分析的獨特性是另一個缺點。十個不同的交易者可以以不同的方式定義市場，相互對立。
你學習技術分析的交易員類型將影響你的交易方式。
- 不斷變化的市場條件：技術分析意味著預期過去的價格走勢會重複。因此，當市場條件發生變化時，它的有效性就會降低。
基本面分析概述
基本面分析需要研究影響金融資產價格的各種因素。它們可能是經濟的、政治的或社會的。如果這些因素是積極的，價格就會上漲。相反，任何不利條件都可能導致價值下降。
如果CPI和GDP產出等多項指標表明一個國家的經濟強勁，基本面主義者將期望其貨幣更有價值（牛市）。相反，如果有任何經濟疲軟的跡象，貨幣價格就會下跌。
政治上的例子是懷疑時期（如選舉期間）。它將影響投資者的信心，引起幾乎所有市場類別的價格波動。甚至公司報告、公司活動、自然災害和全球流行病也會影響金融市場。因此，基本面分析旨在預測此類情況及其對價格的影響。
基本面分析中使用的工具
一些現實生活中的因素決定了資產或貨幣的內在價值。因此，你嘗試在基礎分析中了解它們的關係。與技術分析師不同，基本面分析師幾乎不會花幾個小時看圖表。相反，以下是他們最常用的一些工具：
新聞
新聞報導是影響價格的金融、經濟和政治信息的一些最佳來源。它們可能來自博客、廣播、報紙等。新聞分析的好處有很多：
- 了解影響供需的市場情緒。
- 確定影響市場的重大事件，例如收益公告或經濟報告。
- 跟踪行業趨勢，例如可以改善或削弱該行業的新技術。
正如所討論的，如果此類報告是積極的，相關資產的價格應該很快就會看漲，反之亦然。假設有突發新聞稱總統與另一個國家簽署了一項降低某些商品關稅的協議。商品需求可能會增加並使相關商品部門和公司受益。
公司文件
公司文件是提交給監管機構的官方文件。無論如何，為了透明度，它們可供公眾使用。這些文件通常包含可以幫助股票差價合約交易者評估公司業績的信息。因此，需要注意的一些最重要的值包括：
- 收入增長
- 每股收益
- 利潤率
- 現金周轉
- 債務水平
你還可以通過了解公司的管理、潛在競爭、風險管理等做出明智的決定。
行業報告
行業報告（或簡介）包含對頂級公司某個部門的深入見解。這些行業可以是媒體、教育、醫療保健等。
經濟日曆
經濟日曆是最容易獲得的基本面分析工具，它們也不像其他大多數那樣複雜，每個人都使用它們。這些日曆包含一個國家的市場動態事件的日期。它們可以是經濟指標、貨幣政策或政治活動等：
- 國內生產總值
- 失業金申請
- 利率變化
- 消費支出
- 全國選舉
通過預測和觀察這些報告，差價合約交易者可以解讀它們並做出有根據的交易決策。例如，你的經濟日曆可以提醒你明天發布的消費者價格指數(CPI)。當數值出來並高於預期時，表明通貨膨脹加劇。因此，如果利率相應上升，現有債券可能會走弱，股價也會下跌。
現在的經濟日曆也包含波動率，它們將幫助你確定這些報告對價格波動的影響。
基本面分析的好處和局限性
基本面分析可幫助你做出更好的決策。使用市場經濟報告來預測價格走勢。
- 更深入地了解價格走勢：差價合約市場從基礎金融資產中獲取其價值。因此，各種金融、政治和經濟因素會影響差價合約的價格波動。基本面分析可幫助你了解價格變動背後的真正原因。當你偏好的市場處於看漲、看跌或震盪狀態時，你不會感到驚訝。
- 確定長期趨勢：基本面分析最適合長期趨勢，因為它可以為你提供長期市場信息支持。
另一方面，基本面分析也有局限性，例如：
- 分析所有變量：要做出交易決策，你必須評估多個文件並密切準確地關注不同的報告。這並不容易，特別是對於不喜歡複雜研究的初學者。經過所有的努力，如果你的預測不正確，它甚至會更加令人沮喪。
- 需要持續監控事件：基本面主義者始終保持警惕，以識別可能影響市場的條件。它的範圍從戰爭到自然災害，甚至是最高領導人的社交媒體帖子。因此，在分析過程中幾乎沒有休息的餘地。
- 不適合短線交易：沒有交易者會使用基本面分析進行短線差價合約交易。因為基本面事件對市場的影響力是長期的，短期內可能會造成市場劇烈波動。
結合技術分析和基本面分析的差價合約交易
對某些人來說，技術分析似乎更適合他們，因為歷史證明某些行為將永遠重複。但如果不能充分理解價格行為重複出現的原因，那麼當有一次單憑技術分析判斷不準確的時候，就很容易產生自我懷疑。所以無論你喜歡什麼分析方式，最好將兩者結合起來進行差價合約交易。
具有技術和基本面分析的交易計劃
交易計劃指導你的所有市場決策，從圖表閱讀到執行。因此，以下是你的技術和基礎分析知識可以結合起來使其變得出色的方式：
最佳交易條件-基本面分析
通過基本面分析，你可以確定上升趨勢（看漲）或下降趨勢（看跌），並在趨勢中獲利。它甚至可以揭示水平趨勢期間市場價格不確定的時期。
高波動期-基本面分析
通過關注經濟日曆中的重大事件，你可以預測價格波動最大的盤中時段。包括NFP報告、CPI公告、GDP發布等。
交易進入和退出策略-技術分析
儘管通過基本面分析預測了價格趨勢，但進入和退出短期交易仍然具有挑戰性。所以你需要使用技術分析中的策略來獲得最佳信號。
風險管理-技術分析
技術分析還將幫助你確定設置止損單、移動止損單和止盈單的最佳價格水平。使用前面討論的旗形模式交易，止損最初可以低於旗形（合併）。當它突破該區域，繼續趨勢時，你可以手動移動它或設置移動止損訂單。
寫在最後
技術分析將幫助你進行短期執行，但通過基本面分析，你可以預測並了解價格朝任何長期方向移動的原因。在交易中將兩者結合可以讓你更準確地判斷市場並從價格變動中獲利。
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