I. Giới thiệu
A. Tổng quan về cặp tiền tệ USD/JPY
Cặp tiền tệ USD/JPY đại diện cho tỷ giá hối đoái giữa đồng đô la Mỹ (USD) và đồng yên Nhật (JPY). Đây là một trong những cặp tiền tệ được giao dịch tích cực nhất trên thị trường ngoại hối (forex) và thường được gọi là cặp "Gopher" hoặc "Ninja".
B. Tầm quan trọng của phân tích cơ bản
Phân tích cơ bản đóng một vai trò quan trọng trong việc tìm hiểu các yếu tố thúc đẩy chuyển động tiền tệ. Nó liên quan đến việc kiểm tra các yếu tố kinh tế, chính trị và xã hội có thể ảnh hưởng đến giá trị tiền tệ của một quốc gia. Bằng cách phân tích các yếu tố này, nhà giao dịch có thể đưa ra quyết định sáng suốt về việc nên mua hay bán một loại tiền tệ cụ thể.
C. Giải thích ngắn gọn về đồng đô la Mỹ và đồng yên Nhật
Nguồn: zawya.com
Đồng đô la Mỹ là đồng tiền dự trữ thống trị thế giới và được sử dụng rộng rãi trong thương mại và tài chính quốc tế. Nó được Cục Dự trữ Liên bang ban hành và chịu ảnh hưởng của các chỉ số kinh tế khác nhau, chẳng hạn như tăng trưởng GDP, lạm phát, lãi suất và dữ liệu việc làm. Đồng đô la Mỹ được coi là đồng tiền trú ẩn an toàn trong thời kỳ bất ổn toàn cầu.
Mặt khác, đồng Yên Nhật là tiền tệ của Nhật Bản và được Ngân hàng Nhật Bản phát hành. Nhật Bản được biết đến với nền kinh tế định hướng xuất khẩu và đồng yên chịu ảnh hưởng bởi các yếu tố như tăng trưởng GDP của Nhật Bản, cán cân thương mại, các quyết định chính sách tiền tệ và các sự kiện địa chính trị trong khu vực. Đồng Yên cũng được coi là đồng tiền trú ẩn an toàn do nền kinh tế Nhật Bản ổn định và lạm phát thấp.
II. Tổng quan kinh tế vĩ mô: Mỹ
A. Đánh giá các chỉ số kinh tế
1. GDP và tỷ lệ thất nghiệp
Tổng sản phẩm quốc nội (GDP) là một chỉ số kinh tế quan trọng đo lường giá trị của tất cả hàng hóa và dịch vụ được sản xuất trong một quốc gia. GDP cao hơn cho thấy tăng trưởng kinh tế, điều này có thể củng cố đồng tiền. Ví dụ: trong quý 1 năm 2023, GDP thực tế của Mỹ tăng 2,0%, cho thấy xuất khẩu và chi tiêu tiêu dùng sẽ có những điều chỉnh tăng lên. Mức tăng trưởng GDP tích cực này đã góp phần củng cố đồng đô la Mỹ so với đồng yên Nhật.
Nguồn: bea.gov
Tỷ lệ thất nghiệp là một chỉ số quan trọng khác về sức khỏe kinh tế. Tỷ lệ thất nghiệp thấp cho thấy thị trường lao động và chi tiêu tiêu dùng mạnh mẽ. Vào tháng 6 năm 2023, tỷ lệ thất nghiệp ở Mỹ giảm xuống 3,6%, đạt mức trước đại dịch. Tỷ lệ thất nghiệp giảm góp phần làm tăng niềm tin của người tiêu dùng và ổn định kinh tế, hỗ trợ thêm cho sức mạnh của đồng đô la Mỹ.
Nguồn: bls.gov
2. Tỷ lệ lạm phát
Lạm phát là tốc độ mà mức giá chung của hàng hóa và dịch vụ tăng lên, làm xói mòn sức mua. Các ngân hàng trung ương theo dõi chặt chẽ tỷ lệ lạm phát khi đưa ra các quyết định chính sách tiền tệ. Tại Mỹ, Cục Dự trữ Liên bang đặt mục tiêu tỷ lệ lạm phát vào khoảng 2%.
Nếu lạm phát tăng cao hơn mục tiêu, Cục Dự trữ Liên bang có thể áp dụng lập trường diều hâu hơn bằng cách tăng lãi suất, điều này có thể củng cố đồng đô la Mỹ. Ngược lại, nếu lạm phát vẫn ở dưới mức mục tiêu, Cục Dự trữ Liên bang có thể áp dụng chính sách tiền tệ thích ứng hơn, có khả năng làm suy yếu đồng đô la Mỹ.
Tỷ lệ lạm phát hiện tại là 2,97% tính đến tháng 6 năm 2023, buộc Cục Dự trữ Liên bang phải giữ lãi suất cao hơn.
Nguồn: tradingview.com
3. Niềm tin kinh doanh và tiêu dùng
Niềm tin kinh doanh và tiêu dùng đo lường tâm lý và kỳ vọng của doanh nghiệp và người tiêu dùng về tương lai của nền kinh tế. Niềm tin cao cho thấy sự lạc quan và sẵn sàng chi tiêu và đầu tư, điều này có thể thúc đẩy tăng trưởng kinh tế. Tại Mỹ, chỉ số niềm tin tiêu dùng của Conference Board và chỉ số quản lí thu mua (PMI) của Viện Quản lý cung ứng là những chỉ số được sử dụng phổ biến.
Niềm tin tích cực của doanh nghiệp và người tiêu dùng ở Mỹ có thể thu hút các nhà đầu tư nước ngoài đang tìm kiếm lợi nhuận cao hơn, dẫn đến đồng đô la Mỹ mạnh hơn. Ví dụ: nếu PMI sản xuất ISM cho thấy sự mở rộng trong lĩnh vực sản xuất, điều đó cho thấy sức mạnh kinh tế và có thể góp phần làm tăng giá đồng đô la Mỹ so với đồng yên Nhật.
B. Chính sách tiền tệ
1. Chính sách tiền tệ của Cục Dự trữ Liên bang
Cục Dự trữ Liên bang đóng một vai trò quan trọng trong việc định hình giá trị của đồng đô la Mỹ thông qua các quyết định chính sách tiền tệ. Ủy ban Thị trường mở Liên bang (FOMC) xác định phạm vi mục tiêu cho lãi suất quỹ liên bang, ảnh hưởng đến lãi suất ngắn hạn ở Mỹ. Những thay đổi về lãi suất quỹ liên bang có thể ảnh hưởng đến tỷ giá hối đoái USD/JPY.
Ví dụ, nếu Cục Dự trữ Liên bang áp dụng lập trường diều hâu bằng cách tăng lãi suất, nó có thể thu hút các nhà đầu tư nước ngoài đang tìm kiếm lợi nhuận cao hơn, dẫn đến đồng đô la Mỹ mạnh hơn so với đồng yên Nhật. Ngược lại, nếu Cục Dự trữ Liên bang áp dụng chính sách tiền tệ thích ứng hơn bằng cách giảm lãi suất, nó có thể làm suy yếu đồng đô la Mỹ. Tính đến tháng 6 năm 2023, lãi suất quỹ liên bang ở mức cao, tức là 5,00%–5,25%.
Nguồn: tradingview.com
2. Kỳ vọng lãi suất
Kỳ vọng của thị trường về những thay đổi lãi suất trong tương lai có thể tác động đáng kể đến tỷ giá hối đoái. Các ngân hàng trung ương thường đưa ra định hướng chính sách (forward guidance), chỉ ra định hướng chính sách trong tương lai của họ. Nếu những người tham gia thị trường dự đoán lãi suất cao hơn ở Mỹ, điều đó có thể dẫn đến sự tăng giá của đồng đô la Mỹ.
Ví dụ, nếu Cục Dự trữ Liên bang gợi ý tăng lãi suất trong thời gian ngắn do tăng trưởng kinh tế mạnh mẽ và lạm phát gia tăng, điều đó có thể dẫn đến nhu cầu đối với đồng đô la Mỹ tăng lên, tăng giá so với đồng yên Nhật.
C. Môi trường chính trị
1. Chính sách kinh tế của chính phủ
Các chính sách và sáng kiến của chính phủ có thể có tác động đáng kể đến nền kinh tế và tiền tệ của một quốc gia. Ví dụ, các chính sách tài chính như cải cách thuế, chi tiêu cơ sở hạ tầng và bãi bỏ quy định có thể kích thích tăng trưởng kinh tế và củng cố đồng đô la Mỹ. Ngược lại, các chính sách cản trở tăng trưởng kinh tế hoặc làm gia tăng căng thẳng địa chính trị có thể làm suy yếu đồng tiền.
2. Chính sách thương mại hiện tại của Mỹ và quốc tế
Các chính sách thương mại, bao gồm thuế quan và hiệp định thương mại, có thể ảnh hưởng đến tỷ giá hối đoái. Mỹ và Nhật Bản có mối quan hệ thương mại quan trọng và bất kỳ thay đổi nào trong chính sách thương mại giữa hai nước đều có thể ảnh hưởng đến tỷ giá hối đoái USD/JPY.
Ví dụ, nếu Mỹ áp dụng thuế quan đối với hàng nhập khẩu của Nhật Bản, điều này có thể làm suy yếu đồng yên Nhật vì nó làm giảm nhu cầu đối với hàng hóa Nhật Bản. Ngược lại, nếu Mỹ và Nhật Bản ký kết một hiệp định thương mại nhằm thúc đẩy hợp tác kinh tế, điều đó có thể củng cố đồng yên.
III. Tổng quan kinh tế vĩ mô: Nhật Bản
A. Đánh giá các chỉ số kinh tế
1. GDP và tỷ lệ thất nghiệp
Tổng sản phẩm quốc nội (GDP) là một chỉ số quan trọng về hiệu quả kinh tế. Ở Nhật Bản, tốc độ tăng trưởng GDP tương đối vừa phải trong những năm gần đây. Ví dụ: trong Quý 1 năm 2023, tốc độ tăng trưởng GDP theo quý của Nhật Bản là 2,7% nhờ chi tiêu kinh doanh tăng mạnh. Tốc độ tăng trưởng chậm hơn so với các nền kinh tế lớn khác có thể ảnh hưởng đến giá trị của đồng yên Nhật so với đồng đô la Mỹ.
Nguồn: bloomberg.com
Tỷ lệ thất nghiệp ở Nhật Bản là một chỉ số quan trọng khác. Vào tháng 5 năm 2023, tỷ lệ thất nghiệp của Nhật Bản ở mức 2,6%, tương đối thấp. Tỷ lệ thất nghiệp thấp cho thấy thị trường lao động thắt chặt và có thể góp phần tăng chi tiêu tiêu dùng và ổn định kinh tế, có khả năng củng cố đồng yên Nhật.
Nguồn: tradingview.com
2. Tỷ lệ lạm phát
Nhật Bản đã phải chiến đấu với áp lực giảm phát trong một thời gian dài. Ngân hàng Nhật Bản đã đặt mục tiêu lạm phát là 2% để chống giảm phát và kích thích tăng trưởng kinh tế. Tuy nhiên, việc đạt được mục tiêu này gặp nhiều khó khăn. Trong những năm gần đây, Nhật Bản có tỷ lệ lạm phát tương đối thấp, dao động từ 0% đến 1%.
Lạm phát thấp có thể có tác động khác nhau lên đồng yên Nhật. Một mặt, nó có thể được coi là dấu hiệu của hoạt động kinh tế yếu kém, có thể dẫn đến sự mất giá của đồng tiền. Mặt khác, lạm phát thấp cũng có thể được các nhà đầu tư đang tìm kiếm sự ổn định nhìn nhận tích cực, điều này có thể hỗ trợ giá trị của đồng yên.
Vào tháng 5 năm 2023, tốc độ lạm phát hàng năm ở Nhật Bản là 3,2%, một mức tương đối cao.
Nguồn: tradingview.com
3. Niềm tin kinh doanh và tiêu dùng
Niềm tin kinh doanh và tiêu dùng là những chỉ số quan trọng về tâm lý và kỳ vọng kinh tế ở Nhật Bản. Cuộc khảo sát Tankan do Ngân hàng Nhật Bản thực hiện nhằm đo lường tâm lý kinh doanh giữa các tập đoàn lớn của Nhật Bản. Ngoài ra, các chỉ số niềm tin tiêu dùng, chẳng hạn như chỉ số niềm tin tiêu dùng do Văn phòng Nội các công bố, cung cấp những hiểu biết sâu sắc về tâm lý của người tiêu dùng.
Niềm tin kinh doanh và tiêu dùng tích cực có thể góp phần tăng trưởng kinh tế và củng cố đồng yên Nhật. Niềm tin cao hơn cho thấy chi tiêu và đầu tư tăng lên, điều này có thể thúc đẩy nền kinh tế và hỗ trợ đồng tiền.
B. Chính sách tiền tệ
1. Chính sách tiền tệ của Ngân hàng Nhật Bản
Ngân hàng Nhật Bản (BoJ) đóng một vai trò quan trọng trong việc định hình chính sách tiền tệ và ảnh hưởng đến đồng yên Nhật. BoJ đã thực hiện các biện pháp độc đáo, chẳng hạn như lãi suất âm và nới lỏng định lượng, để kích thích nền kinh tế và chống giảm phát.
Các quyết định về chính sách tiền tệ của BoJ có thể tác động đến giá trị của đồng yên Nhật. Ví dụ: nếu BoJ áp dụng chính sách thích ứng bằng cách thực hiện thêm các biện pháp kích thích tiền tệ, nó có thể làm suy yếu đồng yên. Ngược lại, nếu BoJ báo hiệu sự thay đổi theo hướng diều hâu hơn bằng cách giảm kích thích hoặc bình thường hóa lãi suất, điều này có thể củng cố đồng yên.
2. Kỳ vọng lãi suất
Những kỳ vọng về những thay đổi lãi suất trong tương lai ở Nhật Bản có thể ảnh hưởng đến giá trị của đồng yên Nhật. Những người tham gia thị trường theo dõi chặt chẽ định hướng chính sách (forward guidance) của BoJ và bất kỳ dấu hiệu nào về việc điều chỉnh lãi suất tiềm năng.
Nếu kỳ vọng của thị trường cho thấy chính sách tiền tệ thắt chặt ở Nhật Bản, chẳng hạn như tăng lãi suất, điều đó có thể dẫn đến đồng yên tăng giá. Ngược lại, nếu kỳ vọng hướng tới việc tiếp tục nới lỏng hoặc kéo dài lãi suất thấp, điều đó có thể làm suy yếu đồng yên. Nhìn chung, lãi suất ở Nhật Bản dao động quanh mức 0%.
Nguồn: tradingview.com
C. Môi trường chính trị
1. Chính sách kinh tế của chính phủ
Các chính sách và sáng kiến kinh tế của chính phủ có thể có tác động đáng kể đến nền kinh tế và tiền tệ của Nhật Bản. Ví dụ, các chính sách tài khóa, chẳng hạn như các gói kích thích và cải cách cơ cấu, có thể kích thích tăng trưởng kinh tế và có khả năng củng cố đồng yên Nhật. Ngược lại, các chính sách cản trở tăng trưởng kinh tế hoặc dẫn đến mức nợ tăng cao có thể làm suy yếu đồng tiền.
2. Tác động của căng thẳng thương mại toàn cầu đến đồng Yên Nhật
Nhật Bản phụ thuộc rất nhiều vào xuất khẩu và căng thẳng thương mại toàn cầu có thể ảnh hưởng đến nền kinh tế và đồng yên Nhật. Ví dụ, nếu tranh chấp thương mại leo thang giữa các nền kinh tế lớn như Mỹ và Trung Quốc, điều đó có thể tạo ra sự không chắc chắn và dẫn đến đồng yên mất giá khi các nhà đầu tư tìm kiếm tài sản an toàn hơn.
Mặt khác, nếu căng thẳng thương mại giảm bớt hoặc nếu Nhật Bản được hưởng lợi từ các hiệp định thương mại, điều này có thể tăng giá đồng yên. Ví dụ, việc ký kết Hiệp định Đối tác Toàn diện và Tiến bộ xuyên Thái Bình Dương (CPTPP) đã góp phần làm tăng sự lạc quan và tăng giá đồng yên.
IV. Phân tích cặp tiền tệ USD/JPY
A. Các chỉ số kinh tế liên quan
1. Mối tương quan giữa nền kinh tế Mỹ và Nhật Bản
Nền kinh tế Mỹ và Nhật Bản có mối liên hệ chặt chẽ với nhau và hiệu suất của họ có thể có tác động đáng kể đến cặp tiền tệ USD/JPY. Cả hai nước đều là những cường quốc kinh tế toàn cầu và các chỉ số kinh tế của họ thường phản ánh các xu hướng toàn cầu rộng lớn hơn.
Ví dụ, trong thời kỳ kinh tế toàn cầu bất ổn, các nhà đầu tư có xu hướng tìm kiếm các tài sản trú ẩn an toàn, bao gồm cả đồng yên Nhật. Nhu cầu đồng yên tăng lên này có thể dẫn đến sự tăng giá của nó so với đồng đô la Mỹ. Ngược lại, khi có sự lạc quan về tăng trưởng kinh tế toàn cầu, các nhà đầu tư có thể sẵn sàng chấp nhận rủi ro hơn, dẫn đến đồng yên suy yếu so với đồng đô la Mỹ.
2. Tác động của tăng trưởng GDP, tỷ lệ lạm phát và lãi suất đến cặp tiền tệ
Tăng trưởng Tổng sản phẩm quốc nội (GDP), tỷ lệ lạm phát và lãi suất là những chỉ số kinh tế quan trọng có thể tác động đáng kể đến cặp tiền tệ USD/JPY.
Tăng trưởng GDP cao hơn ở Mỹ so với Nhật Bản có thể dẫn đến đồng đô la Mỹ mạnh hơn so với đồng yên Nhật. Ví dụ: nếu nền kinh tế Mỹ tăng trưởng mạnh mẽ trong khi nền kinh tế Nhật Bản vẫn tương đối trì trệ, các nhà đầu tư có thể thích đầu tư vào Mỹ hơn, dẫn đến đồng đô la Mỹ mạnh hơn.
Tỷ lệ lạm phát cũng đóng một vai trò trong chuyển động tiền tệ. Lạm phát cao hơn ở Mỹ so với Nhật Bản có thể dẫn đến sự mất giá của đồng đô la Mỹ so với đồng yên Nhật. Điều này là do lạm phát cao hơn làm xói mòn sức mua của đồng tiền và làm giảm sức hấp dẫn của nó đối với các nhà đầu tư.
Lãi suất do các ngân hàng trung ương đặt ra, chẳng hạn như Cục Dự trữ Liên bang và Ngân hàng Nhật Bản, cũng ảnh hưởng đến tỷ giá hối đoái USD/JPY. Lãi suất cao hơn ở Mỹ có thể thu hút các nhà đầu tư nước ngoài tìm kiếm lợi nhuận cao hơn, dẫn đến sự tăng giá của đồng đô la Mỹ so với đồng yên Nhật. Ngược lại, lãi suất thấp hơn ở Mỹ có thể làm suy yếu đồng đô la Mỹ.
B. Các yếu tố hỗ trợ lập trường tăng giá hoặc giảm giá
1. Tác động của chính sách tiền tệ của Cục Dự trữ Liên bang lên cặp tiền tệ
Các quyết định về chính sách tiền tệ của Cục Dự trữ Liên bang, bao gồm những thay đổi về lãi suất và các chương trình nới lỏng định lượng, có thể có tác động đáng kể đến cặp tiền tệ USD/JPY. Ví dụ: nếu Cục Dự trữ Liên bang áp dụng lập trường diều hâu hơn bằng cách tăng lãi suất hoặc giảm các biện pháp kích thích, điều đó có thể thu hút các nhà đầu tư đang tìm kiếm lợi nhuận cao hơn, dẫn đến đồng đô la Mỹ mạnh hơn so với đồng yên Nhật.
Nguồn: tradingview.com
Ngược lại, nếu Cục Dự trữ Liên bang áp dụng lập trường bồ câu hơn bằng cách giảm lãi suất hoặc tăng các biện pháp kích thích, điều đó có thể làm suy yếu đồng đô la Mỹ so với đồng yên Nhật. Những người tham gia thị trường theo dõi chặt chẽ các tuyên bố và hành động của Cục Dự trữ Liên bang để đánh giá tác động của chúng đối với cặp tiền tệ.
2. Tác động của chính sách tiền tệ của Ngân hàng Nhật Bản tới cặp tiền tệ
Tương tự, các quyết định chính sách tiền tệ của Ngân hàng Nhật Bản có thể ảnh hưởng đến tỷ giá USD/JPY. Ngân hàng Nhật Bản đã thực hiện các chính sách tiền tệ độc đáo, bao gồm lãi suất âm và nới lỏng định lượng, để kích thích nền kinh tế và chống giảm phát.
Nếu Ngân hàng Nhật Bản tiếp tục duy trì chính sách tiền tệ thích ứng hoặc gợi ý về các biện pháp nới lỏng hơn nữa, điều đó có thể làm suy yếu đồng yên Nhật. Mặt khác, nếu Ngân hàng Nhật Bản báo hiệu sự thay đổi theo hướng diều hâu hơn hoặc gợi ý giảm dần các biện pháp kích thích, điều này có thể củng cố đồng yên.
3. Tác động của chính sách thương mại của Mỹ và quốc tế lên cặp tiền tệ
Các chính sách thương mại, bao gồm thuế quan và hiệp định thương mại, có thể có tác động đáng kể đến cặp tiền tệ USD/JPY. Cả Mỹ và Nhật Bản đều là những nước đóng vai trò quan trọng trong thương mại toàn cầu và bất kỳ thay đổi nào trong chính sách thương mại giữa hai nước đều có thể ảnh hưởng đến cặp tiền tệ.
Ví dụ, nếu Mỹ áp đặt thuế quan đối với hàng nhập khẩu của Nhật Bản, điều này có thể làm suy yếu đồng yên Nhật vì nó làm giảm nhu cầu đối với hàng hóa Nhật Bản. Ngược lại, nếu Mỹ và Nhật Bản ký kết một hiệp định thương mại nhằm thúc đẩy hợp tác kinh tế, điều đó có thể củng cố đồng yên.
C. Rủi ro tiềm ẩn đối với cặp tiền tệ
1. Những thay đổi đột ngột trong tăng trưởng kinh tế toàn cầu
Tăng trưởng kinh tế toàn cầu là yếu tố quan trọng ảnh hưởng đến cặp tiền tệ USD/JPY. Những thay đổi đột ngột trong điều kiện kinh tế toàn cầu, chẳng hạn như sự suy thoái ở các nền kinh tế lớn hoặc các sự kiện bất ngờ như khủng hoảng tài chính, có thể tạo ra sự biến động và tác động đến cặp tiền tệ.
Ví dụ: trong giai đoạn 2022–2023, tỷ giá hối đoái USD/JPY đã trải qua những biến động đáng kể khi các nhà đầu tư tìm kiếm tài sản trú ẩn an toàn bằng USD trước những bất ổn kinh tế vĩ mô. Tương tự, tác động kinh tế của đại dịch COVID-19 đã dẫn đến sự biến động gia tăng của cặp tiền tệ.
Nguồn: tradingview.com
2. Những thay đổi khó lường trong chính sách tiền tệ của Mỹ và Nhật Bản
Các quyết định về chính sách tiền tệ của Cục Dự trữ Liên bang và Ngân hàng Nhật Bản có thể gây ra những hậu quả không lường trước được đối với cặp tiền tệ. Nếu các ngân hàng trung ương thực hiện những thay đổi chính sách bất ngờ hoặc không đáp ứng được kỳ vọng của thị trường, điều đó có thể dẫn đến biến động thị trường và ảnh hưởng đến tỷ giá hối đoái USD/JPY.
Ví dụ: nếu Cục Dự trữ Liên bang tăng lãi suất mạnh hơn dự đoán, nó có thể củng cố đồng đô la Mỹ so với đồng yên Nhật. Ngược lại, nếu Ngân hàng Nhật Bản bất ngờ giảm các biện pháp kích thích, nó có thể củng cố đồng yên.
3. Rủi ro địa chính trị
Các sự kiện và căng thẳng địa chính trị có thể tạo ra sự không chắc chắn và tác động đến cặp tiền tệ USD/JPY. Ví dụ, chương trình hạt nhân của Triều Tiên và căng thẳng trên Bán đảo Triều Tiên trong lịch sử đã dẫn đến những giai đoạn lo ngại rủi ro, dẫn đến đồng yên Nhật tăng giá.
Căng thẳng giữa Mỹ và Trung Quốc, hai nền kinh tế lớn, cũng có thể ảnh hưởng đến tỷ giá USD/JPY. Tranh chấp thương mại và xung đột địa chính trị có thể tạo ra sự bất ổn, dẫn đến biến động tiền tệ.
V. Chiến lược giao dịch cho USD/JPY
A. Phân tích kỹ thuật
Phân tích kỹ thuật là một phương pháp thường được sử dụng trong giao dịch ngoại hối, bao gồm phân tích dữ liệu lịch sử về giá để xác định mô hình, xu hướng và cơ hội giao dịch tiềm năng. Nhà giao dịch sử dụng nhiều công cụ và chỉ báo khác nhau để đưa ra quyết định sáng suốt về cặp tiền tệ USD/JPY.
1. Xác định xu hướng và mô hình
Các nhà giao dịch thường tìm kiếm xu hướng biến động giá của cặp USD/JPY, chẳng hạn như xu hướng tăng (đỉnh cao hơn và đáy cao hơn) hoặc xu hướng giảm (đỉnh thấp hơn và đáy thấp hơn). Đường xu hướng có thể được vẽ để xác định trực quan và xác nhận hướng của xu hướng. Đột phá trên hoặc dưới các mức quan trọng có thể chỉ ra các cơ hội giao dịch tiềm năng.
Nguồn: tradingview.com
Ngoài ra, các nhà giao dịch sử dụng các mẫu biểu đồ, chẳng hạn như tam giác, vai đầu vai hoặc 2 đỉnh và 2 đáy để xác định các mô hình tiếp tục hoặc đảo chiều xu hướng tiềm năng. Những mô hình này có thể cung cấp điểm vào và thoát cho giao dịch.
2. Sử dụng các chỉ báo như đường trung bình động và hồi quy Fibonacci Fibonacci
Chỉ báo là các phép tính toán học được áp dụng cho dữ liệu giá để cung cấp thêm thông tin chi tiết về xu hướng thị trường và các bước ngoặt tiềm năng. Các nhà giao dịch thường sử dụng các chỉ báo như đường trung bình động để làm dịu biến động giá và giúp xác định hướng xu hướng.
Nguồn: tradingview.com
Hồi quy Fibonacci là một công cụ khác được sử dụng trong phân tích kỹ thuật. Chúng giúp xác định các mức hỗ trợ và kháng cự tiềm năng dựa trên dãy Fibonacci. Nhà giao dịch sử dụng các mức này để xác định điểm vào và điểm thoát cho giao dịch.
B. Quản lý rủi ro
Quản lý rủi ro là rất quan trọng trong giao dịch ngoại hối để bảo vệ khỏi những tổn thất tiềm ẩn và bảo toàn vốn. Các nhà giao dịch sử dụng nhiều kỹ thuật quản lý rủi ro khác nhau khi giao dịch cặp tiền tệ USD/JPY.
1. Đặt mức cắt lỗ và chốt lãi
Lệnh cắt lỗ được đặt để hạn chế tổn thất tiềm ẩn bằng cách tự động đóng giao dịch nếu giá đạt đến một mức xác định trước. Mặt khác, lệnh chốt lãi cho phép các nhà giao dịch khóa lợi nhuận bằng cách tự động đóng giao dịch khi giá đạt đến một mục tiêu cụ thể.
Nguồn: tradingview.com
Bằng cách đặt mức cắt lỗ và chốt lãi thích hợp, nhà giao dịch có thể quản lý rủi ro và bảo vệ vốn giao dịch của mình.
2. Xác định quy mô vị thế dựa trên mức độ chấp nhận rủi ro
Các nhà giao dịch đánh giá mức độ chấp nhận rủi ro của họ và xác định quy mô vị thế thích hợp cho mỗi giao dịch. Tính toán quy mô vị thế bao gồm việc tính toán số lượng lô hoặc đơn vị để giao dịch dựa trên mức độ chấp nhận rủi ro của nhà giao dịch và khoảng cách giữa điểm vào lệnh và mức cắt lỗ.
Tính toán quy mô vị thế phù hợp đảm bảo rằng các khoản lỗ tiềm ẩn nằm trong phạm vi có thể chấp nhận được, dựa trên khả năng chịu rủi ro của nhà giao dịch.
C. Giao dịch tin tức
Giao dịch tin tức bao gồm giao dịch dựa trên tác động của các sự kiện kinh tế, công bố dữ liệu và thông báo tin tức trên thị trường tiền tệ. Nhà giao dịch theo dõi lịch kinh tế và nguồn tin tức để biết các sự kiện quan trọng có thể ảnh hưởng đến cặp tiền tệ USD/JPY.
Nguồn: vstar.com (Lịch kinh tế)
1. Theo dõi các sự kiện kinh tế và công bố dữ liệu
Các sự kiện kinh tế quan trọng và công bố dữ liệu, chẳng hạn như báo cáo GDP, quyết định lãi suất, dữ liệu việc làm và số liệu lạm phát, có thể tác động đáng kể đến tỷ giá hối đoái. Các nhà giao dịch đặc biệt chú ý đến những sự kiện này và phân tích những tác động tiềm ẩn của chúng đối với cặp USD/JPY.
2. Giao dịch dựa trên phản ứng của thị trường với tin tức
Nhà giao dịch phản ứng với các sự kiện tin tức bằng cách phân tích phản ứng của thị trường và xác định các cơ hội giao dịch tiềm năng. Ví dụ: nếu một báo cáo việc làm tích cực của Mỹ được công bố, nó có thể củng cố đồng đô la Mỹ so với đồng yên Nhật. Các nhà giao dịch có thể tìm kiếm điểm vào lệnh để mua cặp USD/JPY dựa trên tâm lý thị trường tích cực.
Tuy nhiên, giao dịch theo tin tức tiềm ẩn nhiều rủi ro, bao gồm sự biến động và phản ứng khó lường của thị trường. Nhà giao dịch nên thận trọng và thực hiện các chiến lược quản lý rủi ro thích hợp khi giao dịch dựa trên các sự kiện tin tức.
Giao dịch USDJPY với VSTAR
Giao dịch USD/JPY với VSTAR mang lại một số lợi thế. Thứ nhất, VSTAR cung cấp đòn bẩy cạnh tranh lên tới 1:200, cho phép các nhà giao dịch tham gia vào nhiều cơ hội giao dịch hơn với ít vốn hơn. Đòn bẩy này cho phép các nhà giao dịch khuếch đại lợi nhuận tiềm năng của họ, nhưng nó cũng làm tăng nguy cơ thua lỗ.
Ngoài ra, VSTAR tự hào có tính thanh khoản sâu hàng đầu, đảm bảo rằng các nhà giao dịch có thể nhanh chóng tham gia và thoát giao dịch bất kỳ lúc nào. Thanh khoản sâu rất quan trọng trong giao dịch ngoại hối vì nó đảm bảo có đủ người mua và người bán trên thị trường, giảm khả năng trượt giá và đưa ra mức giá tốt hơn.
VSTAR cũng cung cấp chênh lệch bắt đầu từ 0 pip, nghĩa là các nhà giao dịch có thể tiếp cận mức giá cạnh tranh nhất trên các sản phẩm lớn như USD/JPY. Mức chênh lệch thấp giúp giảm chi phí giao dịch và cho phép các nhà giao dịch tối đa hóa lợi nhuận tiềm năng của họ.
Hơn nữa, VSTAR nhấn mạnh việc thực hiện tốt nhất, đảm bảo rằng lệnh của nhà giao dịch được thực hiện ở mức giá thị trường tốt nhất hiện có và được thực hiện trong vòng mili giây. Điều này cho phép các nhà giao dịch tận dụng các điều kiện thị trường biến động nhanh và tận dụng những biến động giá thuận lợi.
VI. Kết luận
A. Tóm tắt phân tích cơ bản của cặp tiền USD/JPY
Trong phân tích cơ bản của cặp tiền tệ USD/JPY, một số yếu tố chính đã được thảo luận. Các chỉ số kinh tế, chẳng hạn như tăng trưởng GDP, tỷ lệ lạm phát và tỷ lệ thất nghiệp, cung cấp những hiểu biết sâu sắc về sức khỏe của nền kinh tế Mỹ và Nhật Bản. Các chính sách tiền tệ do Cục Dự trữ Liên bang và Ngân hàng Nhật Bản đặt ra có tác động đáng kể đến tỷ giá hối đoái. Ngoài ra, các chính sách thương mại và sự kiện địa chính trị có thể ảnh hưởng đến cặp tiền tệ USD/JPY.
B. Tổng quan về lập trường tăng hoặc giảm dựa trên phân tích
Dựa trên phân tích cơ bản, lập trường tăng hay giảm đối với cặp tiền tệ USD/JPY phụ thuộc vào nhiều yếu tố khác nhau. Các chỉ số kinh tế tích cực, lãi suất cao hơn và các chính sách thương mại thuận lợi có thể hỗ trợ lập trường tăng giá. Ngược lại, các chỉ số kinh tế yếu kém, lãi suất thấp hơn và căng thẳng thương mại có thể góp phần tạo ra lập trường giảm giá.
C. Ý cuối về giao dịch cặp tiền USD/JPY dựa trên phân tích cơ bản và chiến lược giao dịch
Giao dịch cặp tiền USD/JPY đòi hỏi sự hiểu biết toàn diện về phân tích cơ bản và thực hiện các chiến lược giao dịch phù hợp. Nhà giao dịch nên đánh giá cẩn thận các chỉ số kinh tế, chính sách của ngân hàng trung ương và các sự kiện địa chính trị để đưa ra quyết định giao dịch sáng suốt.
Kết hợp phân tích cơ bản với các kỹ thuật phân tích kỹ thuật, chẳng hạn như xác định xu hướng và sử dụng các chỉ báo, có thể nâng cao chiến lược giao dịch. Quản lý rủi ro là rất quan trọng để bảo vệ khỏi các khoản lỗ tiềm ẩn và các nhà giao dịch nên đặt mức cắt lỗ và chốt lãi trong khi xác định quy mô vị thế thích hợp.
Tuy nhiên, điều quan trọng cần lưu ý là giao dịch ngoại hối tiềm ẩn những rủi ro cố hữu và các nhà giao dịch nên chuẩn bị cho sự biến động của thị trường và các sự kiện bất ngờ. Việc theo dõi lịch kinh tế và các bản tin tức là điều cần thiết để giao dịch cặp tiền USD/JPY dựa trên phản ứng của thị trường đối với các sự kiện tin tức.
