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Shopify（NYSE：SHOP）股票：精英投资者最喜欢的电子商务股票之一

Shopify（NYSE：SHOP）股票：精英投资者最喜欢的电子商务股票之一

作者 VS Trade Team

2023-07-26

2023年最值得购买的电子商务股票是哪只？许多投资者认为Shopify（NYSE：SHOP）就是最佳选择。目前SHOP股价约为每股67美元，自1月份以来已上涨80%以上。

如下图所示，Shopify的表现优于亚马逊（NASDAQ：AMZN）、Mercado Libre Inc（NASDAQ：MELI）和Big Commerce（NASDAQ：BIGC）等其他顶级电子商务股票。

Shopify股票是一项不错的长期投资吗？请继续阅读，了解为什么Cathie Wood和其他顶级投资者对Shopify股票感到兴奋。

Shopify（NYSE：SHOP）股票新闻

为了不在人工智能竞赛中落后，Shopify开发了一款名为Sidekick的人工智能助手。Shopify已将Sidekick打造为面向商家的人工智能驱动工具。例如，Shopify商家可以使用Sidekick来管理他们的在线商店，例如跨产品应用折扣。此外，Sidekick可以根据命令生成有关其销售业绩的快速统计数据。
Shopify与RokuInc（NASDAQ：ROKU）合作，使购物者能够直接从电视机上购买其商家的产品。当Roku观看者看到Shopify商家的产品广告时，他们只需按Roku遥控器上的“确定”即可购买该产品。
为了简化其结构并将重点集中在为在线商店提供支持的主要业务上，Shopify剥离了其物流部门。该公司已将其物流业务出售给运营全球物流平台的Flexport。通过此次交易，Shopify获得了Flexport股票13%的额外股份。
为了削减成本并提高盈利能力，Shopify决定裁员。该公司计划裁员20%。这里发生的事情是Shopify发现它的劳动力过剩，现在它想稍微精简一下。短期内会产生遣散费，但未来应该会节省大量成本。

Shopify（NYSE：SHOP）股票概览

Shopify是一家电子商务平台提供商。它提供的工具使商家能够建立和运营在线商店。Shopify在超过175个国家/地区提供服务，其平台上拥有近200万商家。Shopify是先买后付提供商Affirm Holdings Inc（NASDAQ：AFRM）的最大投资者。

Shopify成立于2006年，总部位于加拿大渥太华。Shopify于2015年上市。Shopify市值约900亿美元，是全球顶尖的电子商务技术公司之一。

据彭博社报导，Shopify联合创始人兼首席执行官托比亚斯·卢特克（Tobias Lutke）是一位亿万富翁，净资产超过60亿美元。Lutke的大部分财富与他持有的Shopify 7%股份息息相关。Shopify的其他创始人是Daniel Weinand和Scott Lake。

Shopify的主要股东

尽管Shopify深受散户投资者的欢迎，但它也是许多精英机构投资者最喜爱的电子商务股票。以下是Shopify的一些顶级专业股东：

Shopify股东	持股
贝莉·吉福德	5.9%
摩根史丹李	5.6%
资本研究全球投资者	5.1%
先锋集团	3.3%
T. Rowe Price Associates	2.4%

Shopify股票也是Cathie Wood的ARK基金的主要持股。此外，顶级电子商务股票是许多对冲基金的最爱，其中包括Capstone Triton。

Shopify历史上的重要事件

2010年	Shopify被评为渥太华增长最快的公司。
2012年	Shopify收购了移动应用开发商Select Start Studios。
2013年	Shopify收购了Jet Cooper设计工作室。
2014年	Shopify推出了高级Shopify Plus计划。
2015年	Shopify股票首次公开募股。
2018年	Shopify年收入突破10亿美元。
2022年	Shopify与京东合作，为其商家提供进入中国市场的机会。

Shopify的商业模式和服务

Shopify的运作就像零售商的数字房东。它运营一个供零售商开设网上商店的平台。商家每月支付类似租金的费用，以便在Shopify平台上托管他们的商店。此外，商家可以付费使用额外的工具和功能来推动销售和管理其在线商店。

Shopify如何赚钱

该公司有多种收入来源。以下是Shopify的主要收入来源：

订阅费：在Shopify平台上经营在线商店的商家每月支付订阅费。Shopify提供一系列订阅计划，每月费用从30美元到2,000美元不等。
交易费用：商家可以使用Shopify提供的支付服务或第三方选项。那些选择使用第三方支付服务的人需要支付交易费，该费用按销售额的百分比计算。
推荐付款：Shopify有某些合作伙伴安排，其中包括推荐付款。例如，当客户使用其合作伙伴（例如提供短期购物贷款的Affirm）提供的服务时，该公司可能会获得报酬。
广告服务：Shopify在其平台上向商家和应用开发商提供在线营销服务。例如，开发者可以付费在Shopify应用商店上推广他们的应用。同样，商家可以付费来推广他们的商店。

Shopify的主要产品和服务

网上商店	该公司运营一个基于云的平台，商家可以在其中建立和运营在线商店。
POS系统	对于想要在网上以外进行线下销售的商家，Shopify提供POS设备和相关软件。
Shopify应用商店	该公司运营著一个类似于苹果应用商店的应用市场，客户可以在其中访问第三方应用。
店铺付款	该公司为其商户提供支付处理服务，允许他们接受信用卡和其他支付方式。
Shopify资本	该公司提供小企业贷款，平台上的商家可以在现金短缺时用来补充商店的库存。

Shopify将其收入分为两大类：商家解决方案和订阅解决方案。其收入的绝大部分（占总收入的75%以上）来自于商户解决方案业务。

Shopify的财务业绩和资产负债表状况

收益报告对股票价格有巨大影响，而资产负债表状况可以决定企业的兴衰。

因此，评估Shopify的财务状况可以帮助你确定它是否是现在最值得购买的电子商务股票。让我们来看看Shopify的财务业绩和资产负债表实力。

Shopify的收入

2022年，该公司的收入增长21%，达到56亿美元。2021年收入增长57%，达到46亿美元。2020年收入增长86%，达到29亿美元。2023年，Shopify的收入预计将增长20%，达到67亿美元。下图展示了Shopify的年度收入趋势。

自首次公开募股以来，该公司的年收入持续增长。2015年，即IPO年，Shopify的收入仅为2.05亿美元。在短短两年内，2017年的收入增长了两倍多，达到6.73亿美元。一年后，2018年的收入几乎翻了一番，达到11亿美元。

Shopify的净利润

该公司一直断断续续地盈利。2022年，该公司亏损35亿美元，而2021年盈利29亿美元，2020年盈利3.2亿美元。

在其历史的大部分时间里，Shopify都将增长置于盈利之上。未来，公司在继续追求增长的同时，可能会更加关注盈利能力。最近出售物流部门和裁员等行动表明该公司正在采取措施控制成本，以提高盈利能力。

Shopify的利润率

该公司2022年的毛利率为49%，而2021年为54%，2020年为53%。尽管Shopify的毛利率随着成本环境的变化而波动，但该公司自IPO以来的大部分时间里毛利率都保持在50%以上。

Shopify的现金状况和资产负债表状况

截至2023年3月，该公司拥有40亿美元的净现金。Shopify的资产负债表显示，其资产价值110亿美元，而长期债务仅为14亿美元。该公司的债务股本比率为0.17，流动比率为6.71，令人印象深刻。

Shopify（NYSE：SHOP）股票分析

Shopify（SHOP）股票估值

Shopify股票目前的预期市销率（远期PS比率）为12.35，而亚马逊的远期市销率为2.34，eBay为2.44，Mercado Libre为4.10。就远期PS比率而言，Shopify看起来估值过高。

该股的市账率（PB）为10.39，而亚马逊、eBay和Mercado Libre的市账率为8.87、4.68和29。从市账率来看，Shopify股票的估值相当合理。

Shopify（SHOP）股票交易信息

Shopify股票在美国和加拿大双重上市。在加拿大，该股票在多伦多交易所交易，股票代码为“SHOP”。在美国，Shopify股票在纽约证券交易所交易，股票代码为“SHOP”。Shopify是最活跃的顶级电子商务股票之一。平均每天交易1300万股Shopify股票。

你可以利用盘前和盘后交易时段的延长交易时间，早于东部时间上午4点至晚8点开始交易Shopify在美国上市的股票。否则，常规交易时段从上午9.30开始，下午4点结束

Shopify（SHOP）股票分割历史

自IPO以来，Shopify曾进行过一次股票分割。2022年6月，公司实施了10：1的股票分割，原持有公司1,000股的投资者在分割后获得了10,000股。

公司通常会分割股票，以使散户投资者更容易负担得起。Shopify股票分割生效时，股价为350美元。结果，10拆1的拆股将股价压低至35美元左右。由于股价下跌，分拆后股票可能会飙升。事实上，自分拆以来，Shopify股价几乎翻了一番。

Shopify（SHOP）股票股息收益率

该公司尚未支付股息。大多数顶级电子商务股票，包括亚马逊和阿里巴巴，也不支付股息。

这些公司没有向股东分配现金，而是选择将赚到的钱重新投资到业务中。Shopify在研发和营销工作等领域进行了大量投资。公司在可预见的未来没有计划派发股息。

Shopify（SHOP）股票表现

Shopify以每股17美元的IPO价格上市，高于14-16美元的预期区间，此前的预期区间为12-14美元。经拆股调整后的IPO价格为1.70美元。

SHOP股价首日飙升，首日交易涨幅超过50%。如下图所示，该股在随后几年持续上涨，达到分割调整后的历史新高176.43美元。

过去一年里，Shopify的股价在23美元的低点和71美元的高点之间交易。目前，该股股价约为67美元，较52周低点飙升200%，并接近52周高点。尽管股价飙升，但SHOP股票的交易价格仍比历史高点低60%。

Shopify（SHOP）库存预测

评估Shopify股价目标可以帮助你判断这是否是目前最值得投资的电子商务股票。

大约三打分析师对Shopify股票前景进行了一系列SHOP股价预测，预测范围从30美元到80美元不等。在股票评级方面，13名分析师对该股给予买入评级，20名分析师对该股给予持有评级。只有2名分析师将Shopify股票评为“卖出”。

如果你看看SHOP目前的股价，你会发现该股的上涨速度比分析师预期的要快。Shopify的股价已超出SHOP平均股价预测56美元20%以上，距离80美元的峰值目标价仅差15%。

为什么Shopify（SHOP）股票上涨？

财务业绩改善：Shopify公布2023年第一季度收益，较2022年同期有所改善，并超出分析师预期。该公司随后发布了第二季度的乐观前景。
前景光明的运营调整：投资者对Shopify决定出售其物流部门并裁员以提高运营效率表示欢迎。这些举措让人们对公司能够更加稳定地产生年度利润抱有希望。
逢低买入：Shopify正在吸引那些寻找顶级电子商务股票逢低买入的投资者。由于SHOP股价仍比历史高点低60%，许多投资者对有机会逢低买入这只最受欢迎的电子商务股票感到兴奋。

Shopify（SHOP）股票技术分析

上图显示了Shopify（SHOP）股票的各种技术指标。图表的上半部分是布林带，中间是MACD指标，下半部分是RSI读数。

如果你查看布林带，你会发现Shopify股票刚刚走出2023年7月的盘整阶段。这种类型的盘整通常会伴随着突破，突破可能是上行也可能是下行。在这种情况下，SHOP股票看起来已准备好向上突破。

从MACD图表来看，这可能是一次短暂的突破，或者在重大突破之前可能会有一些犹豫。首先，尽管MACD线已穿越信号线上方，显示看涨迹象，但你会意识到收盘价位于中心零线上方。其次，RSI读数为63，接近超买水平。

Shopify的挑战和机遇

因为每项业务都面临着挑战和机遇，因此需要一家强大的公司才能蓬勃发展。正如你所期望的那样，Shopify面临着相当多的挑战和机遇，它有助于探索它们，看看SHOP股票是否是一项不错的投资。

Shopify的风险和挑战

法规：Shopify是一家业务遍及全球的领先电子商务平台提供商。围绕市场竞争、数据隐私和税收等方面的严格或不断变化的法规可能会减缓Shopify的增长或增加其合规成本。
网络安全威胁：鉴于其业务性质，Shopify处理敏感数据，包括财务信息。如果Shopify遭受重大网络安全漏洞，它可能会丢失敏感信息、面临巨额罚款并遭受声誉损害。
竞争：作为市场领导者，Shopify是电商平台行业竞争的目标。以下是Shopify的一些主要竞争对手及其构成的威胁：

竞争者	威胁
Big Commerce	Shopify和Big Commerce争夺为商家托管在线商店的业务。他们的收入模式在很大程度上相似，因为他们都更注重订阅销售。
Adobe	Adobe Commerce（以前称为Magento）提供用于构建和管理在线商店的工具。因此，它与Shopify争夺在线商家。
Woo Commerce	除了提供用于建立和运营在线商店的竞争对手工具之外，Woo Commerce还在提供营销和支付服务方面与Shopify竞争。

Shopify的竞争优势

稳健的财务状况：Shopify拥有40亿美元现金、110亿美元资产和只有14亿美元的长期债务，在财务上比大多数竞争对手更加稳定。因此，它在资助产品研究和营销等项目以推动增长方面具有更大的灵活性。
领先的市场份额：根据Statista的数据，Shopify控制着美国电子商务软件平台市场的最大份额。该公司在市场份额方面远远领先于竞争对手，其竞争对手可能需要很多年才能赶上。
强大的品牌认知度：Shopify已在商家、应用开发商和购物者中建立了广泛认可和尊重的品牌。因此，该公司能够利用其品牌信任来赢得重要的合作伙伴，通过这些合作伙伴的推荐可以赚取额外的收入。
业务多元化：Shopify的业务比大多数竞争对手更加多元化。因此，该公司更适合在不利的经济环境中生存，这种环境可能会导致许多竞争对手破产。

Shopify的机会

尽管面临各种挑战，Shopify有很多机会发展业务并提高盈利能力。让我们探索一下Shopify的机会，看看这家电子商务公司的潜力。

国际扩张：虽然Shopify已覆盖175个国家，但该公司仍有许多尚未开发的国际市场。此外，Shopify在现有的国际市场上仍有很大的扩张空间。
战略合作伙伴关系：事实证明，合作伙伴关系对Shopify非常有用。例如，与Affirm的合作正在推动Shopify商家的销售。与Roku的合作也具有巨大的潜力。Shopify还在探索与Amazon建立“BuywithPrime”计划的配送合作伙伴关系。
小企业贷款：Shopify通过其ShopifyCapital部门提供小企业贷款。自2018年推出贷款服务以来，该公司已向商家提供了约50亿美元的贷款。小企业贷款市场估计价值1.4万亿美元，Shopify Capital拥有巨大的增长机会。
广告：亚马逊和阿里巴巴通过在其平台上推广商家和品牌赚取了数十亿美元。Shopify在这个领域也有很大的机会，特别是随着其商家和购物者群体的扩大。全球数字广告市场预计将从2021年的522美元增长到2027年的8700亿美元。