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掌握技术分析：黄金差价合约（CFD）交易指南

掌握技术分析：黄金差价合约（CFD）交易指南

作者 VSTAR Team

2023-06-06

一、黄金差价合约交易技术分析简介

A.技术分析说明

技术分析是交易者用来通过分析历史市场数据（包括价格和交易量）做出投资决策的高效工具。它是一种评估市场趋势并根据图表模式、指标和震荡指标识别潜在交易机会的方法。在黄金差价合约交易中，技术分析是预测市场走势和优化交易策略的宝贵工具。

B.技术分析如何应用于黄金差价合约交易

技术分析可以多种方式应用于黄金差价合约交易。首先，它可以帮助交易者确定支撑位和阻力位，即市场在历史上经历过买入或卖出压力的关键水平。这些数据可用于设置交易的进入和退出点位，并确定潜在的获利区域。

其次，技术分析可以帮助交易者识别黄金市场的趋势。通过分析价格图表和技术指标，交易者可以确定市场是处于看涨还是看跌趋势。这可以帮助交易者就是否进入或退出交易做出明智的决定，以及调整他们的交易策略以适应市场趋势。

第三，技术分析可以通过分析三角形、头肩、双底等图表形态，帮助交易者识别潜在的交易机会。这些模式可以预示市场中潜在的突破或逆转，为交易者提供有价值的信息。

C.在黄金差价合约交易中使用技术分析的好处

在黄金差价合约交易中使用技术分析有几个好处。首先，技术分析可以帮助交易者就何时进入和退出交易做出更合理的决策，从而有可能提高他们的整体盈利能力。此外，技术分析可以通过识别直接支撑和阻力水平，并提供有关潜在市场走势的信息来帮助交易者管理风险。

技术分析可以让交易者更好地了解市场趋势，并帮助他们调整交易策略以适应这些趋势。这在黄金差价合约交易中尤其有用，因为市场趋势可能受到一系列因素的影响，包括经济和政治事件。

二、黄金差价合约交易的关键技术指标

A.移动平均线(MA)

MA是用于衡量特定时期内平均价格的统计工具。它们的计算方法是将一定周期内的资产价格相加，然后除以周期数。黄金差价合约交易中最常用的两种移动平均线是简单移动平均线(SMA)和指数移动平均线(EMA)。

1.简单移动平均线（SMA）

SMA是最基本的一种移动平均线，它计算特定时期内资产的平均价格。它是通过将资产在一定数量的周期内的收盘价相加，然后将结果除以周期数来计算的。SMA有助于识别趋势并提供支撑和阻力水平。

2.指数移动平均线(EMA)

EMA是一个更复杂的移动平均线，它对近期的价格走势给予更多的重视。它是通过对资产的收盘价应用权重来计算的，最近的价格变动获得最高权重。EMA有助于识别趋势并提供潜在的交易信号。

B.其他技术指标

通过差价合约交易黄金时，技术分析可以在确定交易者的进入点和退出点方面发挥至关重要的作用。技术指标是从资产的价格或交易量得出的数学计算，可帮助交易者分析市场趋势、动量和波动性。

1.相对强度指数（RSI）

RSI是一种流行的动量震荡指标，它通过与特定时期内的平均收益和损失进行比较来量化价格行为的强度。RSI在0到100范围内移动，达到70以上表明超买情况，低于30表明超卖情况。交易者可以使用RSI来识别黄金差价合约中的潜在买卖信号。

2.布林线(BBs)

BB是一种波动率指标，由三条线组成：一条位于中间的SMA和两条绘制在距SMA两个标准差处的外侧带。波段根据市场的波动水平扩大和收缩。交易者可以使用布林带来识别潜在的突破以及超买和超卖情况。

3.斐波那契回撤

斐波那契回撤工具是一种技术指标，它在价格沿原始方向继续运动之前应用水平线来标记特定斐波那契水平的支撑或阻力区域。交易者可以使用斐波那契回撤工具来标记黄金差价合约中的潜在进入点和退出点，其假设是价格将回撤可预测的移动部分，之后它们将继续沿原始方向移动。

4.MACD（移动平均收敛发散）

MACD是一种趋势跟踪动量指标，基于资产价格的两个MA之间的关系。MACD线是通过从12周期EMA中减去26周期EMA计算得出的，而信号线是MACD线的9周期EMA。交易者可以使用MACD来识别趋势方向的潜在变化以及买卖信号。

三、如何使用技术分析来交易黄金差价合约

使用技术分析交易黄金差价合约(CFD)对投资者来说可能是一种有利可图的策略。技术分析涉及检查历史市场数据以确定趋势、模式和潜在交易机会。以下是使用技术分析交易黄金差价合约的一些关键步骤，重点是识别趋势。

A.识别趋势

使用技术分析交易黄金差价合约的第一步是识别趋势。趋势是一定时期内价格运动的总体方向。一般被称为上升趋势、下降趋势和横盘。

1.上升趋势

当黄金差价合约的价格随时间持续上涨时，就会出现上升趋势。价格图表中更高的高点和更高的低点表明了这一点。为了识别上升趋势，交易者可以使用趋势线、移动平均线和其他技术指标。

参考以上黄金差价合约的日线图。蓝线代表50日均线，橙色线代表200日均线。黄金差价合约的价格高于两条移动平均线，表明呈上升趋势。

2.下降趋势

当黄金差价合约的价格随时间持续下跌时，就会出现下降趋势。价格图表中更低的高点和更低的低点表明了这一点。为了识别下降趋势，交易者可以使用趋势线、移动平均线和其他技术指标。

参考以上黄金差价合约的日线图。蓝线代表50日均线，橙色线代表200日均线。黄金差价合约价格低于两条移动平均线，表明下跌趋势。

B.支撑位和阻力位

除了识别趋势外，技术分析还可用于在交易黄金差价合约时识别支撑位和阻力位。支撑位和阻力位是图表上的重要标记，价格在历史上找到支撑（无法进一步下跌）或阻力（无法进一步上涨）。

1.如何识别支撑位和阻力位

支撑位是价格图表上价格在历史上找到支撑并反弹回来的水平。阻力位是价格在历史上遇到阻力并反弹回落的标记。为了标记支撑位和阻力位，交易者可以使用价格图表上的水平线。

参考以上黄金差价合约的日线图。绿线代表支撑位，而红线代表阻力位。黄金差价合约的价格历来从绿线反弹并从红线反弹。

2.如何使用支撑位和阻力位设置止损位和止盈位

交易者可以使用支撑位和阻力位来确定交易的止损和获利标记。对于多头交易（购买黄金差价合约），支撑位可用作止损位，而阻力位可用作止盈位。对于空头交易（卖出黄金差价合约），阻力位可用作止损位，而支撑位可用作止盈位。

参考以上黄金差价合约的同一日线图。如果交易者在绿色支撑位买入黄金差价合约，并在支撑位下方设置止损，则当价格跌破支撑位时，他们可以限制潜在损失。如果交易者将止盈位设置在红色阻力位下方，则当价格达到阻力位时，他们可能会锁定利润。

3.使用支撑位和阻力位进行交易的实战

交易者可以结合其他技术指标使用支撑位和阻力位来做出明智的交易决策。如果黄金差价合约的价格接近阻力位且相对强弱指数(RSI)表明处于超买状态，则可能发出卖出或获利了结的信号。相反，如果价格达到支撑位且RSI指示超卖情况，则可能发出买入或进入多头头寸的信号。

参考以上的黄金差价合约的小时图。绿线代表支撑位，而红线代表阻力位。RSI也包含在图表中。如果交易者在RSI指示超卖情况时在支撑位买入黄金差价合约，则当价格从支撑位反弹时，他们可能会获利。如果价格接近阻力位且RSI显示超买情况，交易者可以考虑卖出或获利了结。

C.如何使用移动平均线进行黄金差价合约交易

移动平均线是交易者在交易黄金差价合约(CFD)时可以使用的另一种技术分析工具。移动平均线(MA)可以平滑指定时期内的价格数据，并有助于识别趋势和潜在的价格反转。以下是交易黄金差价合约时使用移动平均线的三种方法：

1.交叉策略

它涉及使用两个移动平均线，一个是短期移动平均线，一个是长期移动平均线，并寻找两条线之间的交叉点。当短期MA高于长期MA时，这可能是买入或进入多头头寸的信号。当短期MA到达长期MA下方时，这可能是卖出或进入空头头寸的信号。

参考以上黄金差价合约的日线图。青色线代表20天移动平均线，而黑色线代表50天移动平均线。当青色线向上越过黑色线时，这可能是买入或进入多头头寸的信号。当青线穿过黑线下方时，这可能是卖出或进入空头头寸的信号。

2.价格：移动平均策略

价格移动平均线策略需要使用单一移动平均线，并寻找价格是否穿过移动平均线。当价格高于MA时，这可能是买入或进入多头头寸的信号。当价格低于MA时，这可能是卖出或进入空头头寸的信号。

参考以上黄金差价合约的同一日线图。青色线代表20天均线。当黄金差价合约的价格越过青色线时，这可能是买入或进入多头头寸的信号。当价格跌破青色线时，这可能是卖出或进入空头头寸的信号。

3.使用MA进行交易的示例

交易者可以结合使用MA和其他技术指标来做出合乎逻辑的交易决策。如果黄金差价合约的价格接近移动平均线且相对强弱指数(RSI)指示超卖情况，则可能发出买入或建立多头头寸的信号。相反，如果价格接近移动平均线且RSI指示超买情况，则可能发出卖出或进入空头头寸的信号。

参考以上黄金差价合约的小时图。蓝线代表20小时均线，而绿线代表50小时均线。RSI也包含在图表中。如果交易者在价格超过20小时均线且RSI指示超卖情况时买入黄金差价合约，则当价格从移动平均线反弹时，他们可能获利。如果价格逼近超过50小时均线且RSI显示超买情况，交易者可以考虑卖出或获利了结。

D.黄金差价合约交易技术指标的使用

技术指标是基于历史价格和/或交易量数据的计算，交易者可以使用这些数据来识别黄金差价合约中的潜在交易机会。以下是在黄金差价合约交易中使用它们的四种流行技术指标和策略：

1.RSI策略

RSI是一种动量震荡指标，用于量化价格变动的速度和变化。RSI在0到100的范围内波动，高于70的走势被视为超买，低于30的走势被视为超卖。

常用的黄金差价合约交易RSI策略需要寻找RSI和黄金价格之间的背离。当黄金价格创下更低的低点，但RSI创下更高或相似水平的低点时，这被称为看涨背离，可能是买入或进入多头头寸的信号。当金价创下更高的高点，但RSI创下更低的高点时，这被称为看跌背离，可能是卖出或进入空头头寸的信号。

考虑下面黄金差价合约的日线图。黑线代表RSI。2022年9月，黄金差价合约创出较低的低点，但RSI创出较高的低点，表明看涨背离。如果价格反弹，此时购买黄金差价合约的交易者可能会获利。

2.布林带策略

布林带是一种波动率指标，由移动平均线和移动平均线上方和下方的两条带组成，代表与移动平均线的标准偏差。布林带可以帮助交易者识别潜在的价格突破或反转。

常用的黄金差价合约交易布林带策略需要寻找价格突破上限或下限。当价格突破上限时，这可能是买入或进入多头头寸的信号。当价格突破下轨时，这可能是卖出或进入空头头寸的信号。

考虑下面黄金差价合约的日线图。蓝线代表20天移动平均线，上下波段代表与移动平均线的两个标准差。2023年3月上旬，黄金差价合约突破上限，表明存在潜在的买入信号。如果价格继续上涨，此时购买黄金差价合约的交易者可能会获利。

3.斐波那契回撤策略

基于斐波那契数列，该策略用于标记可能的支撑位和阻力位。该工具由对应于在高价和低价之间绘制的关键斐波那契比率（23.6%、38.2%、50%、61.8%和100%）的水平线组成。

流行的黄金差价合约斐波那契回撤策略需要寻找价格从斐波那契水平之一反弹。当价格回撤至斐波那契水平时，如果价格从该水平反弹，则可能发出买入或建立多头头寸的信号。当价格回撤至斐波那契水平时，如果价格跌破该水平，则可能发出卖出或进入空头头寸的信号。

参考下面黄金差价合约的日线图。延长的彩色线代表在高价和低价之间绘制的斐波那契回撤工具。2023年3月，黄金差价合约回撤1.618斐波那契水平并从该水平反弹，表明存在潜在的买入信号。此时购买黄金差价合约的交易者可能会随着价格继续上涨而获利。

4.MACD策略

要在黄金差价合约交易中实施MACD策略，交易者首先需要确定他们希望交易的时间范围，通常使用日线图或周线图。然后他们可以将MACD指标应用于图表，图表将显示MACD线（两条移动平均线之间的差异）和信号线（MACD的九周期EMA）。

当MACD线到达信号线上方时，表示看涨信号，表明趋势正在反转，是建立多头头寸的合适时机。相反，当MACD线到达信号线下方时，表示看跌信号，表明趋势可能逆转，可能是进入空头头寸的理想时机。

该图表显示了黄金差价合约在每日时间范围内的价格，并覆盖了MACD指标。绿色圆圈显示MACD线（青色）在信号线（黑色）上方交叉的位置，表示多头头寸的潜在切入点。红色圆圈显示MACD线在信号线下方交叉的位置，表明空头头寸可能的切入点。

四、使用技术分析进行黄金差价合约交易的交易心理

想要在黄金差价合约交易中获利，需要的不仅仅是技术分析，还需要对交易心理有深入的了解。

A.坚持交易计划

一个明确的交易计划是必不可少的，但坚持它同样重要。交易者必须避免根据自己的情绪或市场炒作做出冲动的决定。这需要纪律和坚持计划的意愿，即使是在市场波动或不确定的情况下。通过这样做，交易者可以保持一致的交易方法，这有助于减轻压力并增加成功的机会。

B.执行交易的纪律

在执行交易时，纪律至关重要。交易者必须能够控制自己的冲动，避免基于恐惧或贪婪进入或退出头寸。相反，他们应该遵循他们的交易计划，并且只在条件满足他们的标准时才进行交易。这需要耐心等待合适的机会。

C.管理情绪

情绪在交易心理中至关重要，有效地管理情绪至关重要。恐惧、贪婪和希望都会影响交易者的判断并导致糟糕的决策。交易者必须学会识别和控制自己的情绪，避免让情绪支配自己的行为。这可以通过保持积极的心态、专注于长期目标并避免冲动决定来实现。

D.风险管理

风险管理是影响交易心理的重要概念。交易者必须管理风险敞口并避免过度扩张。这需要设定切合实际的目标，确定适当的止损水平，并避免承担过多的杠杆作用。通过有效地管理风险，交易者可以保护他们的资本并避免重大损失。

在黄金差价合约交易方面，技术分析有助于确定潜在的进入点和退出点。然而，成功的交易还需要对交易心理有深刻的理解。通过坚持明确的交易计划、在执行交易时保持纪律、有效地管理情绪以及实行健全的风险管理，交易者可以增加成功的机会并实现他们的交易目标。

为了说明交易心理在黄金差价合约交易中的重要性，我们来看一个例子。假设交易者根据技术分析确定了黄金差价合约多头头寸的潜在切入点。交易者的交易计划要求在价格达到特定水平时入场，并在预定水平设置止损单以限制潜在损失。

然而，随着价格接近切入点，交易者开始感到焦虑和不确定。他们开始怀疑自己的分析，并考虑放弃既定的计划，开始基于恐惧和不确定性交易。然而，通过坚持他们的计划、保持纪律和管理他们的情绪，交易者可以按计划入场，避免根据他们的感受做出冲动的决定。

五、黄金差价合约交易如何从技术分析中获利

技术分析可以成为识别黄金差价合约交易中潜在机会的宝贵工具。通过分析图表和识别趋势，交易者可以识别多头或空头头寸的可能进入点和退出点。

A.上升趋势和下降趋势中的机会

在分析黄金差价合约图表时，交易者可以识别价格走势的趋势。上升趋势由更高的高点和更高的低点构成，而下降趋势则由更低的高点和更低的低点形成。交易者可以使用此信息来确定多头或空头头寸的潜在机会。

1.上升趋势中的多头头寸

当黄金差价合约价格处于上升趋势时，交易者可以寻找机会建立多头头寸。这意味着购买资产时预期其价值将继续上涨。交易者可以通过寻找价格反弹并继续上涨的支撑位来确定潜在的切入点。他们还可以使用MA或RSI等技术指标来确认上升趋势并确定潜在的切入点。

2.下跌趋势中的空头头寸

当黄金差价合约价格处于下跌趋势时，交易者可以寻找机会做空，在预期其价值将继续下降的情况下出售资产。交易者可以通过寻找价格反转并继续下跌的阻力位来确定潜在的切入点。他们还可以使用技术指标来确认下降趋势并确定潜在的切入点。

B.技术分析结合基本面分析

技术分析虽好，但不应孤立地使用技术分析。将技术分析与基本面分析相结合，关注可能影响黄金价格的经济指标和地缘政治事件，可以帮助交易者做出更明智的交易决策。

基本面分析涉及检查经济和金融数据，包括地缘政治事件，以了解可能影响金价的潜在因素。主要黄金生产国的政治或经济不稳定可能导致供应减少和黄金需求增加，从而导致价格上涨。

交易者应监控通货膨胀速度、利率和GDP增长等经济指标，因为这些也会影响金价。高通货膨胀率可能导致投资者购买黄金作为对冲通货膨胀的手段，从而推高价格。

例如，高通货膨胀率可能导致对黄金的需求增加以对冲通货膨胀，从而推高价格。交易者还可以监控可能影响黄金供需的政治和经济事件，例如主要黄金生产国的政治局势。

结合技术和基本面分析，交易者可以对市场形成更强的逻辑理解并做出更明智的交易决策。如果技术分析表明黄金价格可能突破交易区间，而基本面分析表明黄金经济前景乐观，交易者可能会决定建立多头头寸。

将技术分析与基本面分析结合使用时，交易者应从关注可能影响黄金价格的经济指标和地缘政治事件开始。交易者可以使用技术分析来识别可能的机会。这可以包括使用移动平均线和震荡指标等技术指标来确定趋势以及支撑和阻力区域。交易者还可以使用头肩或三角形等图表模式来识别潜在的突破机会。

C.使用技术分析进入和退出交易的示例

为了说明使用技术分析进入和退出交易的示例，参考交易员正在监控黄金价格和经济指标的场景。该交易员注意到，在2019年之前，黄金价格一直在每盎司1,100美元至1,400美元之间波动，没有明确的方向。但是，该交易员还注意到美国通货膨胀率（图表中的红色）正在上升，这可能导致对黄金的需求增加。

为了利用这个潜在的机会，交易者决定使用技术分析来识别潜在的突破。交易者绘制连接价格范围高点和低点的趋势线。如果金价突破趋势线，交易者可能决定建立多头头寸，预计上升趋势将延续。

为了管理风险，交易者在趋势线下方设置止损单，以防交易未按计划进行。交易者还使用头寸规模来确保在任何单笔交易中只有一小部分交易账户面临风险。相反，如果金价跌破趋势线，交易者可能会决定退出交易，减少损失并等待新的交易机会。

六、结论

A.重点回顾

我们探索了技术分析及其在黄金差价合约交易中的应用。讨论了移动平均线等关键技术指标、相对强度指数(RSI)、布林带、斐波那契回调线和MACD等常用技术指标，以及如何使用它们进行黄金差价合约交易。我们还强调了交易心理、坚持交易计划、纪律、管理情绪和风险管理的重要性。此外，我们还讨论了将技术分析与基础分析相结合以实现利润最大化的潜在好处。