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阿斯麦股票（NASDAQ：ASML）概览：全球最大的半导体光刻机设备制造商

阿斯麦股票（NASDAQ：ASML）概览：全球最大的半导体光刻机设备制造商

Q: ASML 股票应该买入还是卖出？

ASML 股票目前适合长期投资者买入。 作为半导体制造设备的领导者，其具有强劲的增长潜力。

作者 VS Trade Team

2023-09-22

最后更新： 2024-01-11

ASML Holding NV最近公布了2023年第二季度的财务数据，净销售额为69亿欧元。这标志着比上一季度记录的67亿欧元有所上升。此外，该公司还强调第二季度毛利率为51.3%，净利润达到19亿欧元，值得称赞。

此外，ASML Holding NV还宣布计划深化与Imec的合作关系，Imec是纳米电子和数字技术研究和进步的首要中心。该合资企业旨在引进位于Imec的尖端高数值孔径（High-NA）极紫外（EUV）光刻试验线。

综上所述，越来越多的投资者开始更加关注ASML股票并不奇怪，您也应该这样做。凭借强劲的财务状况和良好的合作伙伴关系，ASML股票肯定会出现看涨走势。然而，在深入分析ASML Holding股票之前，让我们先看一下ASML Holding NV的简要概述。

ASML Holding NV概况

^{来源：ASML}

ASML Holding NV由飞利浦和先进半导体材料国际财团于1984年创立。目前，这家跨国公司的总部位于荷兰费尔德霍芬。ASML Holding NV主要从事研究、设计、制造和营销先进的半导体设备系统，特别是光刻机。ASML Holding NV现任首席执行官为Peter Wennink，他于1999年上任，任期24年。

ASML控股有限公司拥有几位知名的股东，其中包括The Vanguard Group, Inc（持有ASML股份的3.333％），挪威中央银行投资管理局（持有ASML股份的2.463％）和Black Rock Investment Management（UK）Ltd.（持有ASML股份的1.015％）。

关键里程碑：

自成立以来，ASML Holding NV已实现了几个重要的里程碑。一些关键包括以下内容：

1995年，ASML在阿姆斯特丹和纽约交易大厅首次公开募股。
2001年，ASML Holding推出了其突破性的Twinscan机器
2007年，ASML Holding NV收购了领先的半导体设计和制造优化解决方案提供商BRION。
2010年，ASML Holding NV交付了第一台极紫外（EUV）光刻设备原型。

ASML Holding NV的商业模式和产品/服务

^{来源：ASML}

ASML Holding NV是半导体领域的巨头，主要通过向半导体制造商设计、生产和销售光刻机来产生收入。这些机器在芯片制造过程中至关重要。此外，ASML还提供售后服务、维护和升级，创造稳定的收入来源。

主要产品和服务

ASML Holding NV目前提供多种不同的产品和服务。其中包括以下内容：

光刻机：这些是半导体制造工艺中必不可少的工具，尤其是领先的极紫外（EUV）光刻机和DUV光刻系统。
整体光刻解决方案：这些是集成的产品，结合了扫描仪、计算光刻和计量学，以提高芯片生产。
计量和检测系统：这些光学和电子束晶圆评估工具可以在大规模芯片生产之前和期间快速准确地评估图案质量。

ASML还提供维护、翻新和升级等售后服务，确保所售设备的使用寿命和功效。

ASML Holding NV的财务、增长和估值指标

^{图片来源：iStock}

ASML市值目前为2504.8亿欧元（2716.9亿美元）。

2023年第二季度，ASML控股公布净利润为$2.109B，较上年大幅增长40.26%。截至2023年6月30日的十二个月内，他们的净利润增长了22.88%，达到$7.850B

与此同时，截至2023年6月30日的季度收入为$7.496B，同比增长29.54%。过去五年，ASML控股的股票收入从2018年的129.25亿美元增长到2022年的223.08亿美元。

截至2023年6月30日，公司净利润率为28.67%。此外，ASML控股的EBITDA利润率和股本回报率分别为35.72%和79.86%。

在财务动态方面，ASML控股的负债从2023年第一季度末的253.61亿欧元增加到截至2023年6月的263.24亿欧元。同样，总资产从351.48亿欧元增加到369.29亿欧元。

主要财务比率和指标

^{图片来源：iStock}

ASML控股目前的市盈率为33.26。应用材料公司（AMAT）和Lam Research（LRCX）等主要竞争对手的市盈率分别为17.92和19.15。此外，ASML Holding截至2023年6月的季度的市盈率估值为10.48。AMAT和LRCX等竞争对手的市盈率估值分别为3.64和5.19。

ASML的市盈率为33.4倍，明显高于同行平均水平29.6倍。以欧洲半导体行业26.9倍的平均水平为基准，ASML的市盈率似乎也较高。然而，与预期的37.8倍公平市盈率相比，ASML提供了33.4倍的合理市盈率。目前，ASML的交易价格为599.7欧元，略低于其公允价值（605.36欧元），表明其目前估值略有低估。

ASML股票表现分析

ASML股票交易信息

ASML于1995年上市。ASML股票主要在纳斯达克交易，股票代码为“ASML”。ASML是一家荷兰公司，然而，由于它主要在纳斯达克上市，因此以美元交易。纳斯达克正常营业时间为东部时间（ET）上午9:30至下午4:00。也就是说，还有盘前和盘后会议。开市前的交易时间通常为东部时间上午4:00至上午9:30，而开市后交易时间通常为东部时间下午4:00至晚上8:00。

ASML股票分割：ASML股票总共进行了四次股票分割，最近一次发生在2007年10月1日。
ASML股票股息：ASML股票目前的季度股息为1.47欧元，年度股息为0.95%。

ASML自IPO以来的股价表现

^{图片来源：TradingView}

IPO后，ASML股价迅速上涨至319.63点，随后短暂下跌至191.25点。此后，ASML股价大幅上涨，创下608.71和675.65的新高，并突破它们，然后创下历史新高895.93。

然而此后，ASML股价一路大幅下跌至363.15水平，然后再次反弹至771.98水平。目前，ASML股价徘徊在665.85水平附近，看起来将恢复看涨走势，有望创造新的历史新高。

ASML股价的主要驱动因素

影响ASML股价的因素有很多。ASML股价的一些关键驱动因素包括：

光刻机需求：ASML是光刻机生产的主导者。这些机器需求的任何波动都会严重影响ASML的股价。
技术进步：半导体行业高度创新驱动。ASML开拓和适应技术变革（尤其是EUV光刻技术）的能力影响着投资者的信心，进而影响ASML的股价。
行业趋势：半导体行业的全球趋势，例如芯片需求的变化、芯片设计的进步或制造技术的变化，都会影响ASML的股价。
全球供应链中断：在当今互联的世界中，流行病、地缘政治紧张局势或自然灾害等中断可能会影响ASML Holding的生产能力。这反过来又会影响ASML的股价。

ASML股票预测

^{图片来源：TradingView}

目前，ASML股票似乎准备继续看涨走势。也就是说，有一些关键阻力位和支撑位需要关注。ASML股价目前在665.85水平附近，目标是最近高点722.71。如果能够突破这个高点，那么接下来有望走出771.98的价格水平。相反，跌破605.76支撑位可能预示著看跌走势。然而，这是一个预计将保持的关键支撑位。

分析师建议和价格目标

分析师对ASML股票的普遍共识倾向于“买入”建议。根据36名分析师的预测，该股的目标价最高为950欧元，最低为440欧元，中位为738.48欧元。

挑战与机遇

^来源^：^ASML

ASML控股是半导体行业的主要参与者，然而，它确实面临一些可能影响ASML股价的重大挑战。这些挑战的主要挑战是来自AMAT和LRCX等其他主要参与者的竞争。

作为用于生产几乎所有新芯片和先进显示器的材料工程解决方案的领先企业，应用材料公司（AMAT）为半导体制造工艺带来了广泛的设备和集成系统。此外，泛林研究（LCRX）是创新晶圆制造设备和服务的全球供应商，拥有专注于沉积、蚀刻和清洁解决方案的强大产品组合。这种多元化的方法及其全球影响力可能会对与ASML产品重叠的领域构成竞争威胁。

尽管如此，ASML确实保留了相对于竞争对手的竞争优势。ASML在光刻技术（尤其是EUV光刻技术）方面的专长使其与众不同。该公司在先锋EUV技术上投入巨资，这对于生产最新、最先进的芯片至关重要。ASML的利基关注使其在该领域拥有无与伦比的专业知识和技术领先地位。

其他风险：

可能影响ASML股价的其他一些风险包括：

技术过时：技术发展的快速步伐意味着ASML需要创新才能持续保持领先地位。
地缘政治紧张局势：鉴于半导体行业的全球性质，地缘政治问题可能会影响供应链、合作伙伴关系和销售区域。
监管挑战：随着技术在全球经济和政治中变得越来越重要，围绕技术及其应用的监管审查可能会增加，从而带来运营挑战。

成长机会

^{来源：ASML}

5G革命：5G技术的全球推广需要具有更高性能的芯片。全球5G基础设施市场预计将呈指数级增长，每个5G基站都需要先进的半导体元件。由于ASML Holding是一家半导体专家，因此这为他们提供了可以利用的独特增长机会。
新兴市场的扩张：ASML可以更深入地探索印度、东南亚部分地区和非洲等新兴市场，随着数字化转型的深入，这些市场的半导体需求正在不断增长。例如，印度政府推动的“数字印度”刺激了科技增长，为半导体企业带来了潜在的未开发机会。

未来展望与扩展

研发投入：持续的研发投入可以引领ASML取得新的突破，保持领先于竞争对手，开辟新的收入途径。这也将进一步提振ASML股价。例如，ASML过去对EUV技术的投资现在已获得巨大回报，可以反映在未来的尖端技术中。
战略合作：ASML可以与大学、科技初创公司和研究机构合作，促进创新。例如，与麻省理工学院或台积电等机构合作可以共同开发下一代技术。这反过来将导致ASML股价上涨。
多元化：ASML专注光刻是核心优势，然而，探索半导体生产过程中的邻近领域或多元化进入新技术领域可以促进增长。例如，探索量子计算或芯片设计软件中的解决方案可能是潜在的增长途径。

为什么交易者应该考虑ASML股票

^{来源：ASML}

交易者应该考虑ASML股票的原因有很多。其中一些关键原因如下：

技术领先：ASML在EUV光刻领域的优势，是先进芯片制造的一个利基但关键的领域，赋予其无与伦比的竞争优势。
增长机会：人工智能、物联网、5G的兴起和不断扩大的数据中心需求都表明对先进芯片的需求不断增加，直接有利于ASML的产品。因此，作为投资者，您可以确信收入会增加。
稳定的财务状况：同比收入和净利润增长展示了ASML控股公司强劲的财务状况和利用市场机会的能力。
分析师的有利观点：ASML股票的主要评级为“买入”，目标价高于其当前价值。这一分析师共识反映了乐观情绪，标志着ASML股票成为绝佳的投资选择。

ASML股票的交易策略

^{图片来源：iStock}

您想在交易ASML股票时实现利润最大化并大幅减少损失吗？如果您这样做，那么这里有一些非常适合交易ASML股票的交易策略：

差价合约交易

差价合约（CFD）允许交易者利用资产的价格变动获利，包括ASML等股票，而无需实际拥有它们。

ASML股票差价合约交易的优势

杠杆：通过使用差价合约交易ASML股票，您可以控制远大于您初始投资的头寸。这种杠杆可以放大收益，但也带来放大损失的风险。
市场方向：差价合约交易不仅限于牛市。如果您预计ASML的股价会下跌，您可以卖空差价合约，旨在以较低的价格回购它们。
多元化：差价合约平台通常提供广泛的资产。因此，您将能够将您的头寸多元化到ASML股票之外，从而潜在地分散和管理风险。
立即执行：差价合约交易平台通常还提供近乎即时的交易执行。这意味着您可以对与ASML相关的任何重大新闻或技术信号做出快速反应。

ASML股票的其他一些交易策略包括：

动量交易：动量交易策略涉及根据最近的价格趋势和模式买卖ASML股票，利用其持续的上涨或下跌走势。
波段交易：波段交易策略旨在根据技术或基本面分析，在几天到几周内捕获ASML股票的中短期收益。

使用VSTAR交易ASML股票差价合约

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